Sunteți pe pagina 1din 26

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

TEMA 7. CREDITUL: TRSTURI, CARACTERISTICI


Uniti de coninut:
7.1
7.2
7.3
7.4

Apariia, necesitatea i definirea creditului.


Trsturile i funciile creditului.
Elementele creditului: caracteristici.
Formele i varietatea creditului.

Obiectivele studiului

s recunoasc participanii pieei creditare


s utilizeze corect noiunile de credit, garanie bancar, scaden, rambursare, debitor, creditor
s relateze principalele funcii de baz ale creditului
s disting principalele sursele de formare a resurselor creditare
s formuleze elementele i trsturile creditului
s numeasc criteriile i formele de clasificare ale creditului

Cuvinte cheie:
sistem de credit, credit, forme ale creditului, debitor, creditor, scaden, rambursare, garanie, perioad
de graie, dobnd, credit bancar, credit comercial, credit ipotecar, credit obligatar.

7.1

Apariia, necesitatea i definirea creditului.

Tot mai multe izvoare istorice atest faptul c despre credit se poate vorbi ncepnd cu mileniul a1
II-lea .Hr. Iniial, creditul a aprut n Orientul Mijlociu fiind o ndeletnicire a marilor proprietari funciari.
Apoi, sub forma comertului cu bani, creditul a fost practicat de egipteni, fenicieni i, mai trziu, de
greci i romani.
n acea perioad, din cauza lipsei acute de disponibiliti bneti i a gradului nalt de risc,
activitatea de creditare era una de tip cmtresc, caracterizat prin practicarea unor dobnzi ridicate.
Manifestarea nencrederii n activitatea de rambursare a creditelor a dus la constituirea unor
importante garanii materiale, uneori pn la concurena sumei angajate ca mprumut. n acest context era
nevoie i de o oarecare ncredere din partea mprumuttorului, aceea ca mprumutatul se va ine de cuvnt
i va restitui creditul la data srabilit.
Acest act de bun-credin este cel care, pe filier latin, a dat i titulatura de credit (credium,
credere = a crede). Totodat, debitorul era atent supravegeat de persoana creditorului n legtura cu
rambursarea mprumutalui. Uneori, cum se ntmpla n Roma Antic, n cazul nerambursrii creditului,
debitorul putea fi ntemniat sau supus unor pedepse fizice.
Consolidarea sistemelor bancare i dezvoltarea economic, prin trecerea de la manufactur la marea
industrie, au fcut ca volumul creditelor solicitate s se amplifice foarte mult. Cu deplin temei se poate
afirma c economiile actuale sunt economii bneti, iar banii sunt definii ca, bani de credit.
Creditul se identific tot mai mult ca fiind comerul cu bani, asimilat cu, activitatea de intermediere
a bncilor ntre posesorii de disponibiliti bneti i cei ce doresc s utilizeze aceste mijloace bneti.
Astfel spus, depozitele bancare constituite pe seama depunerilor stau la baza procesului de
redistribuire a capitalurilor bneti sub forma diverselor mprumuturi.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

Originile creditului se regsesc n mprumutul banal, care a aprut la primele trepte a evoluiei
omenirii. Anumite nevoi cotidiene temporare ale individului, cum ar fi o unealt de vnat sau pescuit, o
blan sau un vas, l-au impus pe acesta s apeleze la unul din congenerii si, care la acel moment nu
folosea bunul respectiv.
ncetenirea proprietii private a transformat mprumutul banal n relaie economic dintre
persoane care, din ansamblul eterogen al raporturilor economice, a influenat poate cel mai mult evoluiile
sociale, economice i politice ale societii umane, ajungnd n prezent temelie a organizrii i
funcionrii sistemelor economice moderne.
Fenomenul mprumutrii n esen reprezint aciunea de a da cuiva sau a lua de la cineva un bun
care urmeaz a fi restituit. Impuls a extinderii i diversificrii mprumutrii a servit apariia banilor i
ndeosebi a monedei propriu-zise.
n forma actual creditul bancar apare n urma nfiinrii primelor bnci italiene din sec. al XII lea.
Creditul a devenit unul din mecanismele economice fundamentale odat cu dezvoltarea intensiv de
la sfritul sec. al XVIII-lea nceputul sec. al XIX-lea al relaiilor capitaliste de producie.
Participarea n proporie ridicat a creditului la finanarea economiei, implicaiile acestuia asupra
creterii economice i asigurrii echilibrului monetar explic interesul literaturii din domeniu pentru
delimitarea coninutului creditului i definirea lui
Cuvntul credit are origine latin i provine de la cuvntul kreditum care nsemna mprumut,
datorie, i, totodat, poseda sensul ncredinez, latinescul credito nseamn a avea ncredere.
Termenul credit este utilizat nu numai n limba italian, ci i n alte limbi romanice, n limbile
anglofone, germanice, slave. Penetrarea cuvntului credit n terminologia economic are loc n perioad
cnd mprumuturile de moned devin preponderente.
Definirea creditului scria economistul italian Amedeo Gambino rmne ntr-adevr o chestiune
dintre cele mai controversate, iar belgianul Fernand Baudhuin c nu lipsesc definiii ale creditului i c
aproape fiecare economist propune propria-i definiie. Creditul se dovedete a fi una dintre cele mai
complexe categorii valorice. [97, p. 141]
Sistematiznd numeroasele opinii exprimate, putem structura
trei concepii privind fundamentele definirii creditului:
creditul ca ncredere care are la baza noiunii ideea
ncrederii.
creditul ca form specific a relaiilor de schimb
care se sprijin pe ideea c creditul este o form particular a
schimbului, care l caracterizeaz ca schimb separat n timp.
creditul ca form particular a relaiilor de
redistribuire care se bazeaz pe ideea c prin intermediul
creditului se produce redistribuirea valoric sau de bunuri.
Creditul ca incredere. Creditul reprezint ncrederea pe care o persoan (creditorul) o manifest
fa de alt persoan (debitorul) prin mprumutarea banilor sau altor valori ce-i vor fi restituite la o
anumit dat mpreun cu taxa denumit dobnd.
Este o concepie care plaseaz la baza relaiilor de credit ideia de ncredere, de unde rezult
caracterul subiectiv al acestora. Unii economiti apreciaza c ideea de ncredere ar reprezenta principalul
continut al creditului. Potrivit acestei concepii, creditul este o categorie subiectiv, psihologic. Dup
cum se meniona anterior, notiunea de credit i are originea n latinescul credito sau ,,creditum (a avea
ncredere). n practic pentru ca relaia de credit s se manifeste, creditorul trebuie s aib ncredere n
calitile morale ale debitorului, s fie convins de bonitatea sa, de capacitatea financiar a acestuia de a
face plata (de a rambursa) la scaden, de solvabilitatea acestuia.
Termenul de credit cu sensul de ncredere este utilizat nu numai n limba italian, ci i n alte
limbi romanice, n limbi germanice, chiar i n limba rus i alte limbi slave. n limba ceh, de exemplu,
se folosete termenul uver (de la adevr, credin), care numete ncrederea. ncrederea este dup opinia
unor economiti coninutul creditului, iar bncile sunt mijlocitoarele ncrederii.
S fie ncrederea elementul esenial n definirea coninutului creditului? Profesorul belgian
Baudhuin este mpotriva acestei delimitri. n lucrarea Creditul i banca, publicat n 1962, el prezint
ncrederea doar ca o condiie necesar pentru ca relaia de credit s aib loc. [97, p. 142]

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

Dei presupune ncredere, un climat de stabilitate economic, un aparat juridic perfecionat, care s
permit creditorilor s reintre n posesia sumelor mprumutate, totui creditul nu este o categorie
subiectiv, psihologic i nu poate fi redus la ncrederea fa de debitor.
nc n anul 1932, profesorul Victor Slvescu a relevat nsemntatea ncrederii pentru desfurarea
relaiilor de credit. Fr acest suport moral, fr acest element att de imponderabil i totui att de real scria Victor Slvescu n cursul su Moned, credit, schimb - nu se poate concepe nici un moment
existena creditului. Prefaa oricrei activiti de creditare este ncrederea. Totodat, reputatul profesor
romn invit s nu se confunde ncrederea cu coninutul economic al creditului, care are caracter obiectiv.
Creditul ntovrete schimbul economic. N-a putut nate ideea de credit dect cu prilejul unui schimb
economic. [97, p. 143]
Creditul ca form specific a relaiilor de schimb reprezint un acord prin care anumite bunuri,
servicii sau o cantitate de moned (bani) sunt cedate n schimbul unei promisiuni de plat viitoare.
Totui creditul nu este o form a schimbului n accepiunea consacrat a termenului. Schimbul se
caracterizeaz prin cedarea unei mrfi cu o anumit valoare de ntrebuinare i obinerea echivalentului
general, a banilor, n vederea procurrii unei alte mrfi, cu o alt valoare de ntrebuinare.
Schimbul, evident schimbul de echivalente, nu modific mrimea valorii, ci numai forma material
n care ea se concretizeaz. Spre deosebire de schimbul de mrfuri, al crui mobil este valoarea de
ntrebuinare, scopul creditului nu este nlocuirea unei valori de ntrebuinare printr-o alt valoare de
ntrebuinare, ci mrimea valorii.
Conceptul se sprijin pe ideea c creditul este o form particular a schimbului, care l
caracterizeaz ca schimb separat n timp.
Anume aceast tratare are mai muli adepi:
Unii autori consider creditul ca fiind o form particular a schimbului. Astfel economistul francez
Jean Marchal consider creditul ca schimb separat n timp. Definiia creditului de la care plecm - scrie
acesta - nu ridic dificulti. Operaiunile de credit sunt operaiuni de schimb care prezint acea
particularitate c un interval de timp apreciabil separ efectuarea prestaiunii de efectuarea
contraprestaiunii. Profesorul tefan Dumitrescu, n lucrarea sa Tratat de moned, consider creditul-ca
un schimb care ncepe n prezent i se termin n viitor. [97 p. 143]
Creditul - dup cum se menioneaz n Dicionarul economico-financiar i contabil - nseamn
schimbarea unei prestaiuni actuale contra unei prestaiuni viitoare ntre doi subieci: creditorul, care
transfer bunuri, servicii sau bani (prestaiunea actual), i debitorul, care-i asum obligaia de a plti
bunurile sau de a restitui banii la scaden (prestaiunea viitoare). [97 p. 143]
Potrivit unei alte formulri care se gsete ntr-un dicionar american de termeni bancari, creditul
este un acord prin care forme ale valorii - bunuri, servicii sau moned - sunt cedate n schimbul unei
promisiuni de plat viitoare. [97, p. 143]
Economitii romni Kiriescu Costin i Dobrescu Emilian definesc creditul ca o relaie bneasc
ntre o persoan fizic sau jurudic numit creditor, care acord unei alte persoane, debitorul, un
mprumut n bani sau care vinde mrfuri/servicii pe datorie, n general cu o dobnd stabil n funcie de
riscul pe care-l asum creditorul sau de reputaia debitorului. [48, p, 99]
Potrivit lui Manolescu Gheorghe ntr-un mod simplificat creditul poate fi definit ca o form
special de micare a valorii: vnzare de mrfuri cu plat amnat sau transferare de moned cu titlu de
mprumut. [53, p. 78]
Acordarea i rambursarea creditului nu modific coninutul material al valorii. Creditul nu exprim
relaii tipice de schimb. Ca atare, nu exist suficiente argumente pentru a defini creditul ca fiind o form a
schimbului, nici chiar cu acea particularitate a separrii n timp a actului prestaiei (acordrii creditului)
de actul contraprestaiei (rambursarea creditului). i dac creditul nu exprim n principal relaii de
schimb, atunci el nu poate fi redus la un gen specific de schimb care ncepe n prezent i se termin n
viitor.
Totui, fr s fie o form a schimbului, creditul este legat de schimb ntruct mprumuturile sunt de
regul contractate cu scopul de a face pli pentru livrri de mrfuri fcute de ctre furnizori. Spunem de
regul pli pentru livrri ntruct creditul poate fi solicitat i pentru pli de salarii, diverse servicii
nemateriale etc.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

Creditul ca form particular a relaiilor de redistribuire reprezint o abordare care poornete


de la coninutul economic specific al creditului, respectiv transferul unei pri din produsul social de la
unii din participanii la circuitul economic ctre ali participani la acest circuit. Spre deosebire de alte
forme a relaiilor de redistribuire a veniturilor, ca de exemplu impozitele i taxele, care au caracter
definitiv, creditul este o form particular a acestor relaii, prin caracterul temporal al transferului din
economie.
Ceea ce deosebete esenial creditul de schimbul de mrfuri este mobilul creditrii, care nseamn
redistribuirea valorii. Coninutul economic specific al creditului este transferul unei pri din produsul
social de la unii participani la circuitul economic ctre ali participani la acest circuit, un transfer cu
caracter temporar.
Creditul este o component a relaiilor de repartiie, o form particular a acestor relaii care are
caracter temporar, spre deosebire de relaiile de redistribuire ce au loc pe linie fiscal, n raporturile cu
bugetul public, crora le sunt proprii redistribuiri valorice cu titlu definitiv.
Acest concept, evident, se bazeaz pe ideea c prin intermediul creditului se produce redistribuirea
valoric sau de bunuri. Economitii susintori ai opiniei, redau coninutul economic al creditului ca
transfer de capital ntre persoane fizice i juridice:
Coninutul economic specific al creditului este transferul unei pri din produsul social de la unii
participani la circuitul economic ctre ali participani la acest circuit, un transfer cu caracter
temporar [97, p.65].
Creditul reprezint o categorie economic, ce exprim relaii de repartiie a unei pri din PIB sau
din venitul naional, prin care se mobilizeaz i se distribuie disponibilitile din economie i se
creeaz noi mijloace de plat, in scopul satisfacerii unor nevoi de capital i al realizrii unor
obiective ale politicii economice. [30]
Creditul reprezint o relaie bneasc ntre o persoan fizic sau juridic numit creditor, care
acord unei altei persoane, debitor, un mprumut n bani sau care vinde mrfuri/servicii pe datorie,
n general cu o dobnd stabil n funcie de riscul pe care-l asum creditorul sau reputaia
debitorului.[49, p. 99].
Creditul reprezint o relaie financiar ntre dou pri, creditorul i debitorul, bazat pe ncredere
i pe trecerea timpului, adic n acest caz, pe intervalul scurs ntre acordarea mprumutului i
rambursarea lui. (Dicionar de tiine economice.)
n principal ns, creditul este expresia relaiilor de redistribuire a disponibilitilor bneti existente
n economie att la agenii nefinanciari, ct i la cei financiari, prin nlocuirea monedei temporar pasive
cu moneda activ, ca i prin consolidarea i amplificarea disponibilitilor de capital bnesc i creterea
masei monetare n circulaie.
Dei creditul este mai bine reprezentat de relaiile de repartiie, cele trei grupuri de concepii asupra
creditulu: ncredere, form specific a schimbului, form particular a relaiilor de redistribuire - se
coreleaz ntre ele i numai mpreun configureaz relaiile de credit n ansamblul lor.
n esent, creditul reprezint schimbul unei valori monetare (bneti) actuale contra unei valori
monetare viitoare n condiii de rambursabilitate, scaden i, de regul, cu plat (dobnda).
n concluzie, ncrederea n relaiile individuale creditor-debitor, dar i cu caracter mai generalizator,
ntre bnci i ageni economici, att la intern, ct i n relaiile internaionale, este important pentru
derularea activitii economice. Astfel criza datoriilor externe, manifestat n special n ultimele dou
decenii ale secolului trecut, care a nsemnat sistarea temporar a plilor n contul datoriilor externe ale
unei serii de debitori privai i publici, a subminat ncrederea creditorilor, a nsprit exigenele la
acordarea creditelor, a micorat volumul creditelor puse de bnci la dispoziia economiei. Ea a fost unul
dintre factorii principali ai ncetinirii creterii economice care a marcat evoluii negative ale indicatorului
PIB la nivel global, pe plan mondial.
n principal ns, creditul este expresia relaiilor de redistribuire a disponibilitilor bneti latente
existente n economie att la agenii nefinanciari, ct i la cei financiari, prin nlocuirea monedei temporar
pasive cu moned activ, ca i prin consolidarea i amplificarea disponibilitilor de capital bnesc i
creterea masei monetare n circulaie.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL
7.2 Trsturile i funciile creditului.

5
Creditul are ca principal coninut transferul temporar de fonduri de la agenii excedentari spre cei
deficitari, ca i adaptarea prin emisiune a stocului de moned n circulaie. Totodat, creditul impune
rambursarea i perceperea de, dobnd.
Trsturile principale ale creditului sunt:
separarea proprietii asupra capitalului de mprumut de folosirea lui;
perceperea de doband, ca chirie a folosirii creditului;
rambursarea creditului la scaden i participarea creditului la finanarea debitorilor,
alaturi de alte instrumente de finanare.
Separarea proprietii asupra capitalului de mprumut de folosirea lui. Capitalul de
mprumut nu este folosit de agentul economic excedentar, de cel caruia i aparine, ci de cel care l
primete cu titlu de mprumut. Bncile apar ca intermediari financiari specifici, ce se interpun ntre cei
care dispun de resurse de finanare i cei care au nevoie de ele. Bncile sunt deci administratori generali ai
creditului.
n condiiile actuale, locul finanrii mediate de intermediari este luat progresiv de finanarea direct
a agenilor deficitari de ctre cei excedentari pe piaa financiar. Este o form de finanare mai puin
costisitoare, prin care adaptarea ofertei de moned la cerere se realizeaz cu mai mult operativitate i
flexibilitate. Un instrument eficace n acest sens este rata dobnzii pe piaa deschis, care asigur o
reflectare fidel i mult mai stimulativ a relaiei posibiliti de satisfacere cu fonduri = necesiti de
fonduri.
Plata dobnzii pentru utilizarea capitalului de mprumut este o alt trstur pregnant a
creditului. Dobnda reprezint chiria pe care o pltete debitorul pentru dreptul ce i se acord de a
utiliza capitalul de mprumut. Dobnda este calculat att pentru soldurile debitoare ale conturilor bancare
de mprumut deschise clienilor, ct i pentru soldurile creditoare ale conturilor de disponibiliti, ca
remunerare a depunerilor fcute la banc.
Dobnda aferent soldurilor debitoare este preul pltit de ctre clienii debitori ai bncilor pentru
folosirea mprumuturilor. n procesul de finanare a activitilor economice, dobnda aferent creditelor
angajate se coreleaz cu rentabilitatea obinut de ntreprinztori.
Nivelul dobnzii exercit influen asupra volumului creditelor i prin urmare i asupra evoluiei
indicatorilor economici i financiari. O dobnd sczut practicat n unele perioade, inferioar
rentabilitii economice, constituie un stimulent pentru ntreprinztori n a angaja un volum sporit de
credite. Un efect asemntor exercit i rata inflaiei. n anumite perioade indicatorii financiari i rata
inflaiei, care fcea suportabile cheltuielile privind costul creditelor, a favorizat cererea de credite. Banca
era aceea care cenzura cererea de credite a ntreprinderii. Ea i impunea legea.
Rambursarea creditelor la scaden. Prin natura sa, creditul este o finanare cu caracter
temporar. Acordarea creditului este urmat, dup un timp variabil, dar nu arbitrar, de rambursare.
Sunt destul de frecvente cazurile n care returnarea creditului nu are loc la scaden, aceasta fie din
cauz c aprecierile bncii asupra performanelor economice i posibilitilor financiare ale firmei
creditate sunt eronate, fie din cauz c bncile sunt lipsite de o adevrat autonomie i accept o creditare
impus de stat, fr o perspectiv real a rambursrii creditului. Acest fenomen se ntmpl adesea ntr-o
economie reglat prin plan central, n care att ntreprinderile, ct i bncile sunt subordonate planului
imperativ. n atare condiii, delimitarea dintre finanarea bugetar i creditarea bancar se stompeaz i
creditul devine adesea, prin nerambursarea sa la scaden, o form de finanare a pierderilor, substituinduse subveniilor statului.
Rambursabilitatea creditului presupune stabilirea scadenelor. De principiu, termenul normal de
rambursare se coreleaz cu durata circuitului de exploataie (aprovizionare - producie - desfacere),
pentru ca nevoia de credite, ca i posibilitile de rambursare sunt strns corelate cu derularea fluxurilor
de ncasri i pli (cash-flow). Acestea difer de la o ramura la alta i, n parte, chiar de la o
ntreprindere la alta.
Dificultatea aprecierii duratei pentru care se legitimeaz creditele decurge din aciunea
concomitent a particularitii sectorului de activitate, a nivelului performanelor n activitatea agenilor
economici, ca i din angajarea de pli n succesiunea tuturor momentelor circuitului economic i nu
numai de la debutul su.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

Rambursabilitatea creditelor are susinere i n modul cum acestea sunt garantate. Garantarea
creditului se poate realiza prin garanii personale i garanii reale.
Garania personal este angajamentul luat de o ter persoan de a plti n cazul n care debitorul
este n incapacitate de plat.
Garania real are la baz gajarea cu hrtii de valoare i bunuri materiale, prin vnzarea crora se
recupereaz sumele necesare achitrii creditului. Gajarea cu valori (titluri de valori mobiliare, nscrisuri
cambiale etc.) poate fi cu sau fr deposedarea debitorului de aceste valori.
O form de garantare a returnrii creditului la scaden este ipotecarea de ctre debitor a unor valori
imobiliare - terenuri, cldiri - pe seama crora creditorul se poate despgubi.
Cea mai economic, mai real i mai adecvat form de garantare a creditelor este garantarea lor
financiar, prin asigurarea n perspectiva termenelor de rambursare a unor ncasri oportune i
ndestultoare pentru acoperirea plilor, inclusiv a celor pentru restituirea creditelor.
Garantarea prin evoluia situaiei financiare a debitorului este cea mai fireasc i mai semnificativ
ntruct asigur corelarea activitii la finanarea creia a concurat creditul cu rezultatele bneti pe care le
genereaz acea activitate. Fa de aceast form, garantarea prin gajarea unor active fixe i circulante sau
prin implicarea garaniei unor tere persoane apare ca exogen i nestimulativ.
Adesea, garantarea creditelor se realizeaz pe seama elementelor de activ ale debitorului, ca
obiective rezultate din activitatea de creditare. Totui experiena bancar arat c cea mai oportun form
de garantare este cea global, bazat pe situaia financiar de ansamblu a debitorului. Nu rareori n
practic s-a dovedit c, dei garania creditului pe obiect a fost constituit n limite normale, lipsa de
lichiditi a debitorului a creat importante probleme bncilor n recuperarea sumelor angajate ca
mprumuturi.
n sfrit, trebuie avut n vedere faptul c, n economiile moderne, participarea creditului la
finanarea agenilor economici are loc mpreun cu alte surse de finanare. n acest context creditul, att
cel bancar, ct i cel comercial, a cunoscut o reducere relativ n cadrul finanrii totale. A luat amploare
finanarea direct, dezintermediat, n care agenii excedentari pun la dispoziia agenilor deficitari
fondurile lor pe piaa monetar deschis i pe piaa de capital la o dobnd ce se formeaz ad-hoc, n
funcie de cererea i oferta de disponibiliti.
Inovaiile financiare au diversificat modalitile de constituire a fondurilor ntreprinderilor, fie ele
pentru activitatea curent, de exploataie sau de investiii.
Pe de alt parte, remunerarea constituirii de disponibiliti, n condiiile n care dominante au
devenit dobnzile pozitive, s-a ameliorat sensibil. Astfel sau amplificat resursele mobilizate de la
populaie i agenii economici.
Sintetiznd, trsturile relaiilor de credit pun n eviden finanarea agenilor economici pe seama
disponibilitilor latente ale economiei i emisiunii monetare n condiiile rambursabilitii i perceperii
de dobnd. Toate acestea se pot exprima prin intermediul unor funcii specifice.
Funciile creditului, ca expresie a dezideratelor fundamentale fa de existena i menirea
operaional a relaiilor de credit, constau n: mobilizarea, ameliorarea calitativ a disponibilitilor
bneti i redistribuire; realizarea emisiunii monetare; reflectarea i stimularea eficienei n activitatea
agenilor economici.
Succint, funciile creditului pot fi puse n eviden astfel:
Funcia de mobilizare, ameliorare calitativ a disponibilitilor bneti i redistribuire
Formarea disponibilitilor latente n activitatea agenilor economici, instituiilor, populaiei i
concentrarea lor la bnci sunt premisa principal pentru acordarea de credite. Reflectarea n conturile
bancare a acestor disponibiliti monetare i luarea lor n seam la calculul creditelor de acordat nu sunt o
redistribuire propriu-zis de putere de cumprare ntre titularii de conturi. Titularii de disponibiliti nu-i
pierd dreptul de a dispune pli pe seama depozitelor pe care le au constituite la bnci. Are loc n fapt
crearea de ctre banc a unei noi puteri de cumprare, pe care deintorii de moned pasiv nu au utilizato. Se produce i o reaezare a cererii ca valori de ntrebuinare. Cererea titularilor de disponibiliti,
care nu este n condiiile date dect potenial, este nlocuit cu cererea efectiv a beneficiarilor de
credite, diferit material de cea a deintorilor de depozite monetare, deci cu implicaii asupra structurii
materiale a produciei.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

Funcia redistributiv a creditului nu poate pune n eviden dinamica 1 masei monetare n


circulaie, ntruct n ea se regsete i se reflect doar nlocuirea monedei pasive cu moneda activ,
cantitatea rmnnd aceeai, aa cum, schimbnd poziia clepsidrei, cantitatea de nisip cuprins n ea
rmne neschimbat.
Funcia de emisiune a creditului
Indiciul funciei de emisiune a creditului este crearea de noi mijloace de plat n economie, a unei
mase monetare suplimentare. Dac fondurile agenilor economici, resursele bugetului administraiei
publice i ale populaiei sunt, n fiecare moment n parte, limitate, creditul bancar apare ca fiind singura
resurs liber, a crei mrime ar putea lua valori n funcie de deciziile subiective ale bncilor.
Aceast aparen este ns fals. Emisiunea monetar nu poate fi arbitrar, ci ea trebuie corelat cu
realitile economiei. Att supracreditarea, ct i subcreditarea au efecte perturbatoare pentru economie.
Supracreditarea economiei se produce sub influena unor solicitri insistente de mprumuturi din partea
agenilor economici cu o situaie economico-financiar precar, similar cu aceea a ntreprinderilor
falimentare, cu imobilizri de 'fonduri n stocuri excesive n fazele de aprovizionare-desfacere, cu
tehnologii depite, costuri ridicate i calitate a produciei necorespunztoare. Supracreditarea conduce la
onorarea unei cereri monetare neacoperite prin mrfuri i servicii, cerere ce exercit presiune asupra
preurilor.
Subcreditarea, expresie a insuficienei aprovizionrii cu bani a economiei, frneaz activitatea
economic, creeaz dificulti n finanarea curent a activitii de producie i conduce la proliferarea
plilor restante.
Funcia de reflectare i stimulare a eficienei activitii agenilor economici
Eficiena economic cu care lucreaz ntreprinderile se reflect sensibil n situaia lor financiar, iar
aceasta din urm, n volumul fondurilor utilizate pentru un nivel dat de activitate, precum i n gradul de
asigurare a capacitii de plat. Se poate considera c acioneaz o lege obiectiv a raportului invers dintre
eficiena n activitatea economic i necesarul de fonduri. Sporirea eficienei economice reduce nivelul
relativ al cheltuielilor fa de venituri, dup cum ea acioneaz i n direcia reducerii fenomenelor de
stocare. Ca urmare, cu ct eficiena economic a unei activiti date este mai ridicat, celelalte condiii
fiind invariabile, cu att necesarul de fonduri este mai redus.
Nivelul de eficien se regsete n mrimea fondurilor totale necesare, ns i mai pregnant n
situaia creditelor, ntruct acestea intervin ca resurs marginal de completare. n plus, ele reflect i
evoluia fondurilor proprii. Ca atare legea raportului invers dintre necesarul de fonduri i eficiena n
activitatea economic acioneaz i mai concludent n cazul creditului.
Creditul nu este doar un seismograf al eficienei economice, ci i un instrument de influenare n
direcia stimulrii unei activiti calitativ superioare. Aceasta, prin acordarea de credite fr restricii
agenilor economici cu bune performane i prin aplicarea de restricii sau neacordarea de credite celor
care se confrunt cu deficiene n gestiunea lor i dificulti n rambursarea mprumuturilor.
Funcia de economisire prin formarea disponibilitilor temporar libere, creditul d
posibilitatea agenilor economici de ai mri resursele financiare i anume mijloacele circulante
Funcia de nlocuire a banilor efectivi cu titlurile de credit are simplificarea mecanismului
relaiilor de credit n cadrul unei economii
Funcia de transformare a economiilor n investiii concretizeaz realizarea echilibrului
macroeconomic; creditul bancar pune la dispoziia agenilor economici capitalul necesar, asigurnd
transformarea economiilor inactive n investiii, realizndu-se ca un important factor al creterii
economice.
Funcia de asigurare a stabilitii preurilor determin reglarea dimensiunilor cererii i
ofertei de mrfuri i servicii, prin creditarea de ctre bnci a consumului i prin crearea stocurilor.
n rile cu economie planificat imperativ de la centru, un mare accent s-a pus pe funcia de
control a creditului exercitat de bnci n numele statului, ca i pe msurile administrative, cu caracter de
obligativitate, pe care acestea le aplicau ntreprinderilor. Dei n aceste ri bncilor li s-a cerut s fie
foarte severe cu ntreprinderile ce nregistrau slabe rezultate financiare, prin faptul c bncile au tolerat
nerambursarea la termen a creditelor i au continuat s le acorde noi credite fr perspective certe de
rambursare, acest control s-a dovedit adesea formal, ineficient.
De altfel, atribuirea funciei de control creditelor este prea mult n condiiile unei economii care
funcioneaz normal.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

Prin funciile pe care le ndeplinete, creditul genereaz o serie de efecte favorabile, cum ar fi:
sporirea puterii productive a ntreprinderilor prin redistribuirea capitalului;
concentrarea capitalului;
reducerea cheltuielilor pe care le presupune circulaia monetar;
adaptarea elastic a masei de bani n circulaie la necesarul economiei.
Pe lng aceste efecte favorabile, creditul presupune i o serie de riscuri.
Principalul risc este abuzul de credit. Fenomenul supracreditrii economiei genereaz inevitabil
procese de deteriorare a puterii de cumprare a banilor, inflaie. Totodat, creditul poate favoriza operaii
economice ce atenteaz la lichiditatea bancar, n msura n care bncile au prea puine posibiliti de
selecie a clienilor solicitatori de credite sau acetia sunt de rea-credin.
Riscurile creditului pot fi generate de fenomene economice individuale sau de o anumit stare
economic conjunctural.
n primul caz se au n vedere insolvabilitatea debitorilor, lipsa lor de promptitudine n rambursarea
creditelor, deinerea de ctre bnci a unor informaii inexacte privind debitorii sau reaua-credin a
acestora.
n al doilea rnd, conjunctura economic poate fi aceea ce ntreine o anumit stare de risc. De
pild, un risc major l comport continuarea creditrii n condiiile n care producia este excesiv, peste
capacitatea de absorbie a pieei. De asemenea, crizele economice, convulsiile politice pot produce grave
perturbri n utilizarea creditului bancar, n nsi activitatea organismelor de credit i financiare.
Pentru prevenirea riscurilor pe linia creditrii, bncile trebuie s dein informaii pertinente asupra
situaiei patrimoniale i financiare a debitorilor, asupra naturii operaiunilor economice n care acetia se
angajeaz. Totodat, prevenirea riscurilor n creditare mai presupune cunoaterea reputaiei morale a
debitorilor, a bonitii lor, o bun evaluare a evoluiei viitoare a acestora.
n mod direct, prevenirea riscurilor n creditare se poate realiza prin constituirea unor garanii
acoperitoare reale. De asemenea, pe linia contracarrii riscului n creditare, bncile au posibilitatea de a
constitui rezerve i provizioane. Altfel spus, creditorul trebuie s fie i propriul lui asigurtor. Pe de alt
parte, bncile de emisiune au posibilitatea de a aciona eficient pe linia asigurrii lichiditilor celorlalte
bnci.
7.3

Elementele creditului: caracteristici.

Pentru a putea contura rolul i funciile creditului bancar trebuie evideniate i analizate urmtoarele
elemente (particulariti) ale creditului bancar.
Structura creditului conine, n general, apte elemente.

Modificarea unuia dintre aceste elemente presupune, deseori, modificarea altuia sau a mai multora:
Obiectul creditului (suma creditului) - este stabilit prin proieciile fcute de lucrtorul
bancar, i poate fi diferit de suma iniial a solicitantului. De obicei, suma va acoperi necesarul de
credite, inclusiv dobnda pentru datoria suplimentar. Pentru a reduce ndatorarea, unui nou client i se
poate oferi mai puin dect suma respectiv i se va cere s reduc dividendele pentru a compensa lipsa.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

Creditorii acord mprumuturi din urmtoarele surse:


Mijloacele bneti ale agenilor economici temporar ne incluse n
circuitul economic.
Mijloacele bneti ale bncilor comerciale i bncii centrale acumulate
speciale pentru creditare.
Resursele bneti publice provizoriu libere.
Economiile populaiei pstrate n bnci.
Mijloacele bneti obinute n rezultatul emisiunii monetare.
Banii creai n sistemul bancar.
Alte mijloace bneti.

Subiecii creditului (participanii la raportul de credit) - creditorul i debitorul, sunt


denumii n literatura de specialitate cu termenul ,,subieci ai raportului de credit.
Creditul exprim relaiile economice care apar ntre creditor i debitor n cadrul procesului de
redistribuire temporar a mijloacelor temporar libere.
Creditorul este unul din participanii la relaiile creditare, subiectul care acord mprumutul.
Debitorul este unul din participanii la relaiile creditare, subiectul cruia i se acord mprumutul.
Debitorul se deosebete de creditor prin faptul c el nu devine proprietarul mijloacelor mprumutate.
De aici reiese obligaiunea debitorului de a folosi mijloacele mprumutate n modul stabilit de creditor, n
momentul acordrii mprumutului. De asemenea, deosebirea debitorului de creditor const n faptul c
debitorul pltete creditorului dobnda.
Relaiile creditare pot s apar n urmtoarele condiii:
a)
debitorul i creditorul sunt persoane juridice sau fizice;
b)
creditorul i debitorul asigur responsabilitate reciproc de avere;
c)
creditorul i debitorul sunt ageni cointeresai reciproc unul fa de altul.
Credit consum

Plasamente
finaciare

Credit ipotecar

menaje

DEBITORI
Credit capital de
lucru

companii
instituii
financiare
statul
CREDITORI

Instituii
financiare

Credit investiii

menaje
companii
instituii
financiare

Plasamente interbancare

statul

Titluri de stat

DEBITORI

CREDITORI

Analiza participanilor la raportul de credite evideniaz marea diversitate a acestora i dimensiunile


ample ale creditrii. Dac se procedeaz la gruparea n trei categorii principale a creditorilor i
debitorilor, se disting: populaia, statul, agenii economici.
Agenii economici dein o important poziie n rndul creditorilor, n cazul n care obin rezultate
financiare pozitive, pentru care caut cele mai eficiente modaliti de plasare pe piaa monetar sau de
capital. Disponibilitile monetare degajate de ntreprinderi se constituie n resurse de creditare a
activitilor unitilor deficitare, fie n mod direct, fie prin intermediul bncilor i al altor instituii
financiare.
Populaia particip la procesul de creditare n dubl calitate, de creditor i debitor, remarcndu-se
prin rolul important n asigurarea resurselor de creditare.
Participarea statului n calitate de creditor nu poate fi analizat dect n situatia nregistrrii de
excedente bugetare i a disponibilizrii n economie a unor importante sume, dirijate ctre sistemul
asigurrilor i proteciei sociale ori ctre alte destinaii.
n schimb, calitatea de debitor a statului este bine definit n toate economiile contemporane, ca
urmare a nregistrrii de deficite bugetare. Nivelul datoriei publice, rezultat al ndatorrii interne i
externe a statelor depete n unele cazuri nivelul PIB.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

promisiunea de rambursare este elementul central, fundamental al relaiei de creditare. i


reperzint angajamentul debitorului de a rambursa, la scaden, valoarea capitalului mprumutat, plus 10
dobnda, ca pre al creditului.
Promisiunea de rambursare reprezint elementul esenial al relaiei de credit, presupunnd riscuri
care necesit, n consecin, angajarea unor garanii.
n raporturile de credit riscurile probabile sunt:
riscul de nerambursare;
riscul de imobilizare.
Riscul de nerambursare const n probabilitatea ntrzierii plii sau a incapacitii de plat datorit
conjuncturii, dificultilor sectoriale sau deficienelor mprumutatului.
Pentru prevenirea riscului se impune o analiz temeinic a mprumutatului din mai multe puncte de
vedere: competen profesional, situaie economic naional i internaional, situaie financiar,
volumul datoriilor, capacitatea de rambursare, cunoaterea legislaiei, legturile juridice cu alte
ntreprinderi, etc. De regul, prevenirea riscului se poate realiza prin diversificarea sa (prin colaborarea
cu alte instituii de credit) i/sau prin garantarea mprumutului.
Riscul de imobilizare survine la banc sau la deintorul de depozite, care nu sunt n msur s
satisfac cererile titularilor de depozite, din cauza unei gestiuni nereuite a creditelor acordate. Prevenirea
unui asemenea risc se poate obine prin administrarea judicioas a depozitelor i creditelor de ctre bnci,
angajarea de credite pe hrtii de valoare, mobilizarea efectelor prin rescont i prin alte operaiuni.
Dac debitorii nu ar rambursa sumele mprumutate atunci bncile s-ar confrunta pe lng riscul de
imobilizare, i cu riscul de insolvabilitate.
Riscul de imobilizare conduce la ntreruperea continuitii procesului de creditare, reducerea
veniturilor pentru banca, scderea profitului sau chiar pierderi.
Riscul de insolvabilitate se manifest atunci cnd un numr mare din creditele acordate de
banc nu sunt rambursate de debitori, bncile nu vor mai putea s returneze depozitele (sursa de
finanare a creditelor) iar urmtorul pas va fi falimentul bncii.
Strns legat, i decurgnd din promisiunea de rambursare apare urmtorul element al creditului
garantarea creditului.
garantarea creditelor constituie o caracteristic legat de ramburasbilitatea acestora. Creditele
care se acord, de regul, prin bnci, angajeaz fonduri ce nu aparin bncii. De aceea, n scopul
gestionrii ferme a fondurilor ce-i sunt ncredinate spre pstrare, banca trebuie s-i ntreasc poziia sa
de creditor prin garanii personale i garanii reale.
Garania personal reprezint angajamentul unei tere persoane de a onora obligaiile debitorului
n cazul n care acesta este n incapacitate de plat. Garania poate fi simpl i solidar.
n cazul garaniei simple, garantul are dreptul de a discuta asupra ndeplinirii obligaiei sale, de a
cere executarea primordial a debitorului i, n cazul n care exist mai muli garani, s rspund numai
pentru partea sa.
n cazul garaniei solidare, garantul poate fi tras la rspundere pentru a plti, concomitent, sau chiar
naintea debitorului, dac aparent prezint condiii preferabile de solvabilitate.
Garania real are la baz garantarea sau ,,gajarea creditului cu valori materiale, prin a cror
valorificare se pot obine sumele necesare achitrii creditului.
Garania real presupune afectarea unui lucru (al debitorului sau al unei alte persoane) pentru
asigurarea executrii obligaiei debitorului. Garaniile reale pot fi asigurate prin:
a) reinere care consfinete dreptul creditorului de a pstra un bun al debitorului atta vreme ct
acesta nu a fost achitat integral;
b) gajare care invoc actul prin care debitorul remite creditorului un bun n garania creditului.
Gajarea poate avea loc cu sau fr deposedare. Dac gajarea are loc fr deposedare, creditorul primete
un titlu de recunoatere a gajului. Creditorul titular al gajului are anumite drepturi:
de preferin, respectiv de a fi pltit naintea altora, n cazul vnzrii bunului ce reprezint
garania;
de urmrire, dac se schimb proprietarul;
de reinere, pstrarea obiectului gajului pn la achitarea obligaiunilor debitorului;
de vnzare, vnzarea prin justiie a bunului gajat n cazul incapacitii de plat a debitorului.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

c) ipotecare. Ipoteca este actul prin care debitorul acord creditorului dreptul asupra unui imobil,
11
fr deposedare i cu publicitate, conferindu-i creditorului dreptul de preferin i dreptul de urmrire;
d) privilegiul reprezint dreptul conferit prin lege unor creditori de a avea prioritate n a fi pltii
atunci cnd dispun de o garanie asupra uneia din pri sau asupra totalitii patrimoniului debitorului.
Creditorul privilegiat dispune de dreptul de preferin i de dreptul de urmrire. Privilegiile pot fi generale
i speciale, respectiv mobiliare i imobiliare.
Indiferent de garaniile oferite, creditorul nu poate pierde din vedere faptul c o bun garanie nu
este dect o precauiune suplimentar i nu un suport al unui risc, mai mult dect probabil. Transformarea
garaniilor n bani (exercitarea dreptului creditorului n cazul incapacitii de plat a debitorului)
presupune pentru creditor eforturi i cheltuieli suplimentare i nu n ultimul rnd, prelungirea perioadei de
imobilizare a fondurilor.
n Republica Moldova asigurarea creditului este reglementat prin Regulamentul cu privire la
gaj conform acestuia, gajul este o garanie real n al crei temei creditorul gajist poate urmri bunul
gajat avnd prioritate fa de ali creditori, inclusiv fa de stat, la satisfacerea creanei garantate.
dobnda (preul, costul creditului) const din dobnd i taxe:
Dobnda reprezint o caracteristic a creditului i constituie, dup cum se desprinde din literatura
de specialitate, preul capitalului utilizat, sau ,,chiria, pe care o pltete debitorul pentru dreptul care i
se acord, cel de a folosi capitalul mprumutat. n general, nivelul dobnzii se coreleaz cu rata profitului
obinut de ntreprinztor. Cuantificarea dobnzii se realizeaz prin utilizarea ratei dobnzii, care se
constituie ntr-un instrument de influenare a cererii i ofertei de credite.
Dobnda reprezint caracteristica esenial a creditului. n acordurile de credit s-a ncetenit clauza
dobnzii fixe. Clauza dobnzii fixe, convenit n cadrul acordului de credit, este acceptabil pentru
ambele pri, pentru ntregul mprumut i pe toat durata creditului. Pe fondul presiunii inflaioniste s-a
instituit regimul dobnzilor variabile (sensibile), situaie n care dobnzile se modific periodic (de regul
semestrial) n funcie de nivelul dobnzii pe pia (naional sau internaional). n acordurile de credit se
poate prevede adiionarea dobnzii cuvenite i plata integral a acesteia la ncheierea contractului.
Exist mai multe tipuri de taxe. De exemplu:
taxa de angajare a creditului - este deseori perceput pentru partea nefolosit dintr-o linie de credit
aprobat (dobnda se platete pentru partea folosit);
taxa de evaluare - pentru a acoperi costul activitaii lucrtorului bancar;
taxa de supraveghere anual - pentru a acoperi costul supravegherii creditului;
scadena i programul de rambursare stabilit n contract este diferit n funcie de
particularitile sectorului de activitate i de nivelul eficienei activitii beneficiarilor de credite.
Astfel, exist o diversitate a termenelor scadente, de la 24 ore ( n cazul pieei interbancare) pn la
durate medii i lungi (20 sau 30 ani) n cazul mprumuturilor obligatare.
Proieciile fluxului de lichiditai arat capacitatea debitorului de a rambursa creditul. n mod normal,
creditorul nu trebuie s cear o rambursare mai rapid dect permite fluxul de lichiditai. Dar nu este
necesar o perioad lung de rambursare, dac acest lucru permite creditorului s acumuleze un excedent
de lichiditai. Programul de rambursare trebuie s arate n ce scop va fi folosit creditul. Achiziionarea sau
constituirea unui activ fix necesit, de obicei, o perioada lung de rambursare. Din punctul de vedere al
creditorului, rambursarea n ntregime i la timp a unui mprumut este dovada cea mai sigur ca aprobarea
mprumutului a fost justificat.
Creditorii solicit din partea debitorilor rapoarte periodice pentru supravegherea situaiei, pentru
sigurana proprie. Prezentarea de rapoarte face parte din acordul pentru credite, iar neprezentarea
rapoartelor necesare la timp este considerat, n mod normal, ca o nerespectare a condiiilor contractuale.
Exemplu de rapoarte:
transmiterea la timp a situaiilor financiare (trimestrial, far verificare contabil i anual, cu
verificare contabil);
rapoarte prompte privind aciunile i evenimentele care ar putea afecta performanele creditorului
stabilite prin clauzele acordului de creditare, cum ar fi meninerea sau realizarea unor indicatori de
lichiditate minim sau de ndatorare maxim, incapacitatea de a atinge obiectivele specifice;
rapoarte prompte privind orice situaie care ar afecta datele de fundamentare a solvabilitaii, pe
baza crora a fost aprobat creditul.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

contractul de credit . Majoritatea creditelor au la baz un acord sau mai multe:


acordul de aprobare a creditelor (sau de mprumut) este principalul document care conine toate 12
termenele i condiiile acceptate de debitor sau de creditor;
acordul pentru garanie dintre girant i creditor stabilete garania legal pentru obligaia
debitorului;
poate exista un acord suplimentar sau mai multe privind chestiunile specifice, far de care creditul
nu ar deveni efectiv, de exemplu, un acord de garantare a unei licene far de care nu s-ar putea
realiza fluxul de lichiditai din proiecii.
Multe acorduri pentru aprobarea de credite impun debitorului anumite obligaii sau restricii.
Acestea reduc riscul pentru creditor. De exemplu:
debitorul trebuie s respecte condiiile legate de lichiditatea minim, de indicatorii privind
acoperirea dobnzii pentru mprumut i/sau ndatorarea maxim, att timp ct mai ramne o parte
din credit;
plata dividendelor poate fi condiionat de verificarea lichiditaii sau poate fi interzis att timp ct
mai ramne o parte din credit;
debitorul nu poate acorda drepturi prefereniale altor creditori sau nu are dreptul s angajeze alte
credite fr acordul creditorului.

7.4

Formele i criteriile de clasificare a creditului.

Creditul poate fi structurat dup mai multe criterii, ceea ce permite mai buna lui cunoatere i
analiz.
Diversitatea formelor sub care se manifest creditul n economie a impus utilizarea mai multor
criterii semnificative de clasificare.
Astfel de criterii sunt:
natura economic i participanii;
destinaia dat creditului;
natura garaniilor ce servesc ca acoperire;
termenul la care trebuie rambursat;
fermitatea scadenei;
modul de stingere a obligaiilor de plat.
Dei fiecare criteriu de grupare a creditului i are nsemntatea sa, dintre acestea se detaeaz
structurarea creditului dup natura lui economic i participani.

Creditul comercial este cea mai reprezentativ form a creditului n economia de pia i const n
acordul reciproc de amnare a plii de ctre agenii economici cu prilejul vnzrii mrfurilor. El apare
din faptul c unii ageni economici dispun de mrfuri fabricate i pregtite pentru vnzare, n vreme ce
ali ageni economici au nevoie de aceste mrfuri, dar nu dispun, o perioad de timp, de mijloacele
bneti pentru cumprare. n felul acesta creditul comercial favorizeaz desfacerea produciei respective
nainte ca agentul economic cumprtor s dispun de cantitatea de bani necesar i accelereaz circuitul
i rotaia capitalului ocupat n sfera produciei i circulaiei. n economia contemporan, creditul
comercial este o form predilect prin care furnizorul finaneaz activitatea cumprtorului, acoperind o

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

parte semnificativ a resurselor financiare ale ntreprinderilor: 10-15% n SUA; 20-22% n Frana; 3013
35% n Japonia.
Creditul comercial este creditul pe care i-1 acord ntreprinztorii la vnzarea mrfurilor sub
forma amnrii plii. Aceast form de credit se manifest nu numai n relaiile de vnzare-cumprare
dintre ntreprinztorii productivi i cei din comer, ci i direct n cadrul fiecrei categorii de
ntreprinztori, mai ales ntre acetia din urm. Datorit creditului comercial, ntreprinztorii i pot
desface producia fr s mai atepte pn cnd cumprtorii vor dispune de bani. Astfel creditul
comercial accelereaz circuitul capitalului real.
Necesitatea creditului comercial decurge din nsui mersul activitii economice. Prin aciunea unor
cauze (separarea n timp a vnzrii mrfurilor de momentul producerii lor, caracterul sezonier al
produciei i al aprovizionrii unor mrfuri), un ntreprinztor ofer spre vnzare mrfuri produse n
condiiile n care cumprtorii, care nu au vndut nc propriile produse, nu dispun de mijloacele de plat
necesare, n aceste condiii vnzarea mrfurilor pe credit devine o necesitate.
Creditul comercial presupune acordarea mprumutului n cadrul afacerilor comerciale, n form de
amnare a plii pentru mrfurile i serviciile prestate. Creditul se acord n form natural, dar se
ramburseaz n form monetar. Vnztorul transmite marfa, n schimbul creea nu primete bani, dar
primete un document care conine obligaiunea cumprtorului de a achita costul mrfii plus dobnda la
creditul respectiv. Acest document se numete cambie.
Motivaia pentru creditul comercial decurge din interesele comune ale prilor n creterea fluiditii
schimburilor i n diminuarea cheltuielilor de organizare, amenajare i ntreinere a depozitelor etc.
Totodat el este i un mijloc de concuren, deoarece acordarea de faciliti n domeniul creditului de
ctre furnizor, este o cale suplimentar de a atrage clientela. n acelai timp, creditul comercial are
anumite limite, volumul su depinznd de mrimea capitalului disponibil al ntreprinderilor din producia
i circulaia mrfurilor i de regularitatea revenirii capitalurilor la ntreprinztorii respectivi.
Creditele comerciale se caracterizeaz prin urmatoarele:
reprezint creditul pe care i-l acord agenii economici la vnzarea mrfii sub forma amnrii
plilor;
avantajul acestei forme de credit const n faptul c ntreprinztorii i pot desface producia far
s atepte momentul n care cumpratorii vor deine bani. Se apreciaz, astfel, c se accelereaz circuitul
capitalului real;
creditul comercial prezint unele limite, n sensul c orice ntreprinztor va putea vinde marfa pe
credit n masura n care acesta deine rezerve de capital care s i permit continuarea activitii.
o limit a creditului comercial deriv din destinaia mrfurilor vndute prin acest tip de credit,
respectiv cei doi participani la raportul de credit trebuie s aparin aceluiai sector de activitate.
Cu toate avantajele pe care le presupune, creditul comercial are totui o serie de ngrdiri:
n primul rnd, el este limitat de mrimea capitalului disponibil al productorului. Orice
ntreprinztor va putea vinde mrfuri pe credit numai n msura n care dispune de suficiente
rezerve de capital care s-i permit continuarea activitii de exploataie.
n al doilea rnd, proporiile creditului comercial depind de regularitatea ncasrii contravalorii
mrfurilor vndute anterior pe credit. Dac nu ncaseaz la timp contravaloarea mrfurilor livrate,
productorul va trebui s restrng vnzarea cu plata ulterioar.
Dar creditul comercial este restricionat prin nsi destinaia sa. De pild, un ntreprinztor care
fabric rzboaie de esut le va putea vinde cu plata amnat numai unei fabrici de esturi. Sau o
ntreprindere minier va putea vinde minereuri de fier, de exemplu, numai ntreprinderilor din siderurgie.
Aceste limite naturale care in de natura mrfurilor, proprii creditului comercial, sunt depite n
cazul creditului bancar.
n sfrit, n economia de pia, creditul comercial are o mare audien i pentru c el poate fi uor
transformat n credit bancar, prin operaia de scontare a cambiilor sau a altor efecte de comer, de ctre
beneficiarii acestora, n scopul obinerii nainte de scaden a disponibilitilor bneti cuvenite.
n desfurarea raporturilor de credit comercial, creditul comercial cuprinde creditul de vnztor i
creditul de cumprtor.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

Creditul de vnztor are ca obiect vnzarea mrfurilor cu plata amnat, ntreprinztorul apare n
dou ipostaze, i anume: cea de mprumutat, prin credit-furnizori, pentru procurri de echipamente, 14
materiale etc, i cea de mprumuttor, prin credite-clieni, pentru produsele livrate sau lucrrile executate
partenerilor si.
Creditul de cumprtor se identific cu plile n avans. i n aceast ipostaz ntreprinztorul poate
fi att beneficiar al avansurilor pltite de ctre clienii si pentru fabricaia produselor, ct i pltitor de
avansuri ctre furnizori. Altfel spus, creditele de cumprtor apar ca o prefinanare de ctre beneficiari a
fabricaiei produselor pe care acetia intenioneaz s le achiziioneze, servete la achiziionarea unui
contract de anuiti i aduce astfel proprietarului un venit regulat.
Se poate concluziona, fa de cele de mai sus, c ntr-o sfer larg a economiei naionale, creditul
comercial suplinete importante fluxuri financiare, tocmai cu ajutorul ntreprinderilor nonfinanciare i
nonbancare care asigur circuitul, repartizarea i redistribuirea de fonduri financiare.
nscrisurile de credit (cambia, trata, biletul la ordin, etc) au numeroase valene: uureaz acordarea
creditelor, permit transferabilitatea creanelor, cedarea lor unui alt beneficiar (de regul bnci sau societi
financiare), aceasta nsemnnd, n final, transformarea creditului comercial n credit bancar. n aceast
situaie banca i angajeaz resursele sale ntr-un plasament de credit de la preluare (prin scontare mai
ales) pn la scaden, operaiune similar cu acordarea unui credit pe termen scurt. Apelnd la scontare,
valoarea actual a creditului este de fapt preul de cumprare a creanei de ctre banc. Dobnda ncasat
pentru aceast perioad revine bncii sub forma scontului. Deci, valoarea actual este egal cu valoarea
nominal a creanelor din care se va deduce scontul.
Creditul bancar exprim relaiile economice dintre creditor i debitor i se ofer contra plat cu
condiia s fie asigurat, rambursat la termen, utilizat n scopuri bine determinate, la baza formrii
creditului bancar se afl disponibilitile devenite temporar libere n urma rotaiei de ansamblu a
fondurilor participante la procesele economice, astfel disponibilitile bneti mobilizate din anumite
ramuri ale economiei pot fi dirijate ctre ntreprinztori, indiferent de sfera lor de activitate.
Creditul bancar ca form de suplinire i completare a celui comercial se delimiteaz de acesta
acoperind o arie mai extins, fiind mai elastic i mai eficient. La baza formrii creditului bancar se afl
disponibilitile devenite temporar libere n urma rotaiei de ansamblu a fondurilor participante la
procesele economice.
Participanii la angajarea creditului bancar sunt, pe de o parte, bncile care apar n calitate de
creditori, iar, pe de alt parte, diferite persoane fizice/juridice care solicit credit, n calitate de debitori.
Raporturile de credit ale ntreprinderilor cu bncile sunt de regul reciproce. Pe de o parte,
ntreprinderile avnd conturi deschise la bnci formeaz depozite, care pot fi folosite de ctre acestea, ca
resurse. Pe de alt parte, bncile acord credite ntreprinderilor pentru nevoile lor de producie sau pentru
investiii.
Creditele bancare se caracterizeaz prin:
Participanii la creditul bancar sunt reprezentai la modul general, de un agent nebancar
(productorul sau agentul economic), pe de o parte, i banc, pe de alta.
Creditul bancar prezint avantajul unei mai mari flexibiliti comparativ cu cel comercial,
ntruct sumele disponibile pot fi orientate ctre diferite forme de activitate economic.
ntre creditul comercial i cel bancar exist o puternic legtur, n sensul c uneori creditul
comercial se poate transforma n credit bancar, sau acesta poate constitui suport al acordrii unui credit
comercial.
Creditul de consum se subnelege creditul acordat pentru a fi folosit nu n scopuri productive, ci
n scopuri de consum. Acest credit, pe de o parte, contribuie la realizarea stocurilor de producie, crend,
n aa mod, condiiile necesare pentru continuarea ciclurilor de rotaie a capitalurilor agenilor economici
(una din cauzele de ieire din criza de supraproducere), pe de alt parte, acest credit creeaz condiii
necesare pentru desfurarea activitii persoanelor particulare. Sursa de rambursare a creditelor de
consum este una din veniturile activitii de baz ale mprumutului.
Creditele de consum reprezint un credit pe termen mijlociu sau scurt, acordat persoanelor
individuale i destinat acoperirei costului bunurilor i serviciilor de care benefeciaz, prin reeaua de
comercializare i servicii.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

n acest caz, relaia de credit se caracterizeaz prin obiectul creditului: finanarea cumprrii de
15
mrfuri i servicii de ctre populaie.
Subiecii relaiei de credit sunt creditorul, respectiv:
creditorul primar: reeaua de comercializare a bunurilor i serviciilor, achitarea contravalorii
acestora fcndu-se ulterior;
creditorul secundar o banc care asigur refinanarea comerciantului prin preluarea creanelor
acestuia asupra cumprtorilor-debitori;
i debitorul cumprtor al mrfurilor i serviciilor.
Obiectul creditului poate fi reprezentat de cele mai diverse bunuri i servicii, cu modificri
substaniale n timp i diferene mari de la o ar la alta n funcie de legislaie i amploarea sferei de
consum.
Rambursarea creditului se poate face:
- neealonat, n funcie de posibilitile cumprtorului pn la un termen maxim convenit.
Aceasta este modalitatea clasic de rambursare n cadrul relaiei de credit primar cnd obiectul creditului
comercial l reprezint mai ales bunurile de valoare redus.
- ealonat cu plata obligaiilor la termene fixe, stabilite de comun acord cu cele dou pri.
Aceast form de rambursare caracterizeaz ndeosebi perioada de dup primul rzboi mondial i
este motivat de caracterul de mas a produciei de bunuri i de necesitatea de a asigura accesul deschis la
acestea cumprtorilor. Este modalitatea actual de rambursare cu cea mai mare frecven.
Cea mai popular form de credit de consum ealonat o reprezint creditele de revolving (succesiv)
acordate prin intermediul crilor de credit eliberate de ctre bnci clienilor solvabili.
Elementele caracteristice acestui credit sunt:
se acord n cadrul unei convenii stabilite ntre pri;
permite consumatorului s efectueze cumprturile sau s obin mprumuturi, fie direct, asupra
creditorului, fie indirect, prin crile de credit, la momentul oportun pentru el;
cumprtorul-consumator are posibilitatea s efectueze plata fie n totalitate pentru creditul n
curs, fie prin pli pariale, periodice, dup posibilitate.
Pe plan general, aa cum experiena a eviedeniat, creditul de consum a contribuit direct la creterea
nivelului de trai al populaiei, stimulnd n acelai timp, producia de bunuri de consum de nivel tehnic i
oportunitate ridicat.
Pe de alt parte, creditul de consum, prin volumul su, poate avea influene semnificative asupra
echilibrului monetar deoarece permite consumul n prezent cu plata ulterioar. Astfel, n perioadele n
care creditul de consum este n expansiune, diferena (pozitiv) dintre valoarea bunurilor i serviciilor
cumprate pe credit i valoarea ratelor scadente la creditele de consum contractate anterior, poate exercita
presiuni inflaioniste asupra nivelului general al preurilor dac volumul bunurilor nu crete
corespunztor; creditul de consum apare astfel ca un factor degenerator al economiei de consum.
Creditul ipotecar este destinat activitii imobiliare, este creditul garantat cu proprietatea
imobiliar i are ca principal obiectiv susinerea dezvoltrii acestei proprieti.
Aceast form a creditului este puternic dezvoltat n rile n care pmntul este obiect de vnzarecumprare. Asigurarea creditului prin imobil este considerat una din cele mai bune forme de asigurare a
creditelor. n cadrul sistemelor bancare ale diferitor ri exist bnci comerciale specializate n domeniul
creditului ipotecar. Funcionarea acestor bnci se bazeaz pe legislaia special, care asigur posibilitatea
realizrii drepturilor de proprietate gajat.
Creditul ipotecar privete activitile imobliliare i reprezint una dintre cele mai importante forme
de credit n cadrul unei economii care cultiv, dezvolt, sprijin i susine proprietatea individual.
Creditul ipotecar se bazeaz pe un acord realizat ntre mprumutant i mprumutat, n care sunt
prevzute urmtoarele:
proprietatea folosit drept garanie;
dac aceasta mai este grevat de alte ipoteci;
condiiile i scadenele de rambursare;
penalitile pentru nerespectarea scadenelor de rambursare;
circumstanele n care, prin nerespectarea condiiilor de mprumut, debitorul poate pierde
proprietatea.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

Resursele disponibilizate prin creditul ipotecar s-au organizat n fluxuri distincte de constituire i
redistribuire, sub forma unor fonduri comune de plasament sau, ntr-o form evoluat, a unei piee 16
distincte (piaa ipotecar), n cadrul creia operaiunile se desfoar sub supravegherea unei instituii de
credit specializate. Pe aceast pia, obligaiile nu sunt dect obiectul gaj al operaiunii, creditele
negociindu-se prin instrumente speciale, care leag pe ofertani de capitaluri (bnci sau instituii) de
utilizatorii creditului ipotecar (populaia sau ntreprinderile).
Creditul public reprezint relaiile ntre persoana fizic sau juridic, care evolueaz n rol de
creditor, pe de o parte, i administraia public de diferite nivele, n rol de debitor, pe de alta, prin care
prima acord o sum de bani n form de mprumut, pe o perioad determinat, iar aceasta din urm se
angajeaz s o ramburseze la termenul stabilit i s achite dobnda i alte costuri cuvenite.
Creditul public este creditul contractat de stat prin lansarea titlurilor de mprumut (obligaiuni,
bonuri de tezaur etc.). ntruct operaiunea de lansare a titlurilor de mprumut, subscrierea acestora i
efectuarea de vrsminte n contul sumelor subscrise se fac cu participarea bncilor.
Cel mai adesea, creditul public se materializeaz preponderent, pe lng alte titluri de mprumut, n
obligaiuni ale mprumutului de stat, ceea ce-i confers i titulatura de credit obligatar.
Creditul public trebuie s se foloseasc pentru crearea noilor capaciti de producere, care n viitor
vor servi la completarea veniturilor bugetare. Folosirea neproductiv a mijloacelor creditului public nu
creeaz posibilitatea rambursrii acestuia (plata salariilor, bursei, etc.) n acest caz unica posibilitate de a
rambursa creditul este de a emite un pachet nou de hrtii de valoare, ceea ce va duce la mrirea deficitului
bugetar.
Creditul obligatar exprim acea form a relaiilor de credit n care, pe de o parte, intervin
instituiile statale sau ntreprinderile economice n calitate de debitori, care emit obligaiuni, iar pe de alt
parte subscriptorii de obligaiuni, n calitate de creditori, care i avanseaz capitalul n scopul obinerii
unei dobnzi.
Obligaiunea este un titlu de recunoatere a datoriei, care reprezint o crean financiar, pe care
deintorul (creditorul) o are asupra emitentului (debitorul). Altfel spus, obligaiunea este o promisiune
scris a debitorului de a plti o sum de bani la o dat stabilit, deintorul ncasnd periodic dobnzile
cuvenite n raporturile de credite.
Principalul emitent de obligaiuni este statul, administraia central i administraiile locale pentru
acoperirea deficitelor bugetare, ntreprinderile publice, bncile i, n mod excepional, chiar i societiel
industriale i comerciale private pentru a finana lucrri importante de investiii i sporirea capitalului fix
i circulant (sub forma bonurilor i certificatelor de depozit).
Referitor la obligaiunile emise de ctre ntreprinderi se evideniaz specificul acestora de a fi
angajate primordial n sfera public, fiind accesibile tuturor doritorilor de a investi. Aceste obligaiuni, de
regul, sunt negociate la bursa de valori.
Dezvoltarea pe scar larg a creditului obligatar a reactivat i extins activitatea instituiilor de
rating. Ratingul este un proces de evaluare a standingului financiar al unui titlu de mprumut.
Se poate conlcuziona c obligaiunile, n sine, reprezint fondul material al unor ample operaiuni
bancare active, genernd numeroase i variate operaiuni de credit bancar.
Prin credit obligatar se subnelege creditul acordat de persoanele fizice i juridice bugetului de stat.
Acest credit se acord n form de emisiune de hrtii de valoare de stat. Creditul se acord n momentul
cumprrii hrtiilor de valoare de stat. Acest credit se folosete pentru acoperirea deficitului bugetar. n
Republica Moldova creditul public, n marea majoritate, se acord de sistemul bancar, BNM
Creditele obligatare au urmtoarele caractere:
constituie o form a creditului contractat de stat prin lansarea titlurilor de mprumut (obligaiuni,
bonuri de tezaur) n scopul acoperirii deficitului bugetar;
n economiile moderne, creditul obligatar deine o pondere important, care se masoar ca
pondere a datoriei publice fa de produsul intern brut;
principala form de existen a creditului obligatar o reprezint creditul public.
Creditul bugetar exprim creditul acordat de ctre administraia public de diferite nivele din
bugetul public respectiv agenilor economici, anumitor categorii de ceteni, administraiei publice de alte
nivele.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

Creditul internaional - se subnelege creditul acordat de rezidentul unei ri, rezidentului altei
ri sau creditul acordat de un organism financiar internaional (Fondul Monetar Internaional, Banca 17
Mondial, etc.).
n prezent aria acestei forme de credit s-a extins nglobnd creditele acordate i de instituiile
financiare internaionale i regionale, bncile din strintate i creditele atrase de pe pieele financiare
internaionale de administraiile publice centrale i locale, organele acestora, Banca Central, bncile
comerciale, companiile financiare, ntreprinderile industriale etc.
Majoritatea absolut a creditelor internaionale se acord de organismele financiare internaionale.
Sursele pentru acordarea acestor credite sunt formate din donaiile rilor membre ale acestor organisme,
de obicei, rile dezvoltate cu economie de pia. Aceste credite se acord n valute liber-convertibile sau
n uniti monetare internaionale convenionale. Acordarea acestor credite are ca scop ajutorarea rilor
puin dezvoltate, din punct de vedere economic. Acordarea lor este nsoit de stabilirea a mai multor
condiii de ordin social-politic. Creditele se acord pe trane, n dependen de ndeplinirea condiiilor
creditului. Supravegherea ndeplinirii acestor condiii se realizeaz prin reprezentanii permaneni ai
organismelor internaionale n aceste ri i prin vizitarea periodic a rilor de ctre misiunile creditorilor.
Dup destinaia dat creditului, se disting:
credite productive;
credite neproductive.
Creditele productive sunt cele destinate unei activiti de producie.
Creditele neproductive au ca destinaie consumul individual. Aceasta nu nseamn c numai prima
categorie de credite este important, rar cealalt este lipsit de semnificaie. Dimpotriv, rezultatul final al
utilizrii unui credit de consumaie poate fi cu efecte productive comparabile sau superioare.
Dup natura garaniilor ce servesc ca acoperire, creditul poate fi:
credit real;
credit personal.
Creditul real este creditul acordat pe temeiul unor garanii materiale certe, care acoper cu
prisosin valoarea creditului, punnd la adpost pe creditor de orice risc.
Creditul personal are la baz ncrederea de care se bucur debitorul, reputaia lui de a-i ndeplini
prompt obligaia, calitile morale ale solicitatorului, dar i situaia lui material. Chiar dac nu se cere o
garanie efectiv sub raport juridic, ca n cazul creditului real, calitile morale ale debitorului nu pot fi
ignorate.
Mai mult, Victor Slvescu preciza: Nu exist credit personal fr un credit real presupus, dup
cum nu exist un credit real fr un corespunztor credit personal i moral.
Creditele personale, dup natura garaniei, pot fi considerate acoperite sau descoperite. Un credit
personal negaranta prin bunuri reale nu este neaprat descoperit, ci el devine acoperit dac o ter
persoan garanteaz rambursarea lui la scaden.
Dup termenul la care trebuie rambursate, creditele pot fi:
credite pe termen;
credite fr termen.
Creditele pe termen trebuie rambursate la o dat stabilit, cum sunt de exemplu creditele cambiale.
Nerespectarea termenului de rambursare atrage sanciuni.
n cazul creditelor fr termen, contractarea obligaiei de credit nu stipuleaz data lichidrii ei. De
exemplu, ne gsim n situaia unei operaii de credit fr termen n cazul creditelor de cont curent, care
presupun relaii continue i curente.
De asemenea, creditele pe termen pot fi considerate credite pe termen scurt, credite pe termen
mediu sau lung.
Termenul de lichidare al unei operaii de credit este important. Activitatea economic poate impune
ntreprinztorilor s solicite i s obin credite pe termen mediu i lung (cel mai frecvent pentru
investiii).
Cnd operaia comport un circuit economic cu lichidare rapid (vnzare-cumprare de mrfuri),
creditul va fi pe termen scurt. Nefiresc este cazul n care creditele pe termen scurt devin credite pe termen
lung. Aceast situaie provoac neajunsuri creditorilor angajai i ei fa de teri.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

n funcie de fermitatea scadenei, creditul poate fi:


18
credit denunabil;
credit nedenunabil.
Atunci cnd bancherul i rezerv dreptul ca, naintea termenului de scaden fixat, pe baza unui
preaviz, s cear debitorului s plteasc, creditul este denunabil. De pild, astfel de denunri pot
interveni n cazul creditului de cont curent, atunci cnd debitorul prezint o deteriorare a gestiunii sale.
Creditul n care bancherul nu-i rezerv dreptul de a cere restituirea anticipat a mprumutului
acordat este numit credit nedenunabil.
n legtur cu modul de stingere a obligaiilor de plat pentru lichidarea creditelor, se disting:
credite amortizabile;
credite neamortizabile.
La creditele pe termen mediu i lung se prevede posibilitatea rambursrii acestora prin rate anuale
astfel determinate nct stingerea ntregului angajament s se fac n cadrul unui termen stabilit. Suma din
credit care trebuie restituit periodic poart denumirea de amortizare sau amortisment. De regul,
amortizarea unui credit pe termen mediu i lung se realizeaz n cadrul anuitilor care includ i dobnzile
aferente.
Pentru credite mici sau pe termen scurt, condiiile de rambursare pot fi stabilite fie n sensul unei
achitri globale, fie n sensul unei pli ealonate, altfel dect anual. Acestea intr n categoria creditelor
neamortizabile.
n concluzie, analiznd formele de credit, cu tipurile i categoriile lor, cu particularizrile lor
proprii, rezult c, n general, raporturile de credit se desfoar n mod necesar pe dou planuri:
1)
un plan este acela al mobilizrii resurselor bneti temporar disponibile la ntreprinderi i
populaie, realizndu-se astfel o sporire a capitalului destinat activitii economico-sociale i o
mai bun utilizare a factorilor de producie n vederea lrgirii i diversificrii produciei;
2)
al doilea plan privete distribuirea resurselor bneti ntre diferite ntreprinderi i ramuri
favoriznd astfel desfacerile de mrfuri pe o scar larg i, n general, tranzaciile comerciale.
n felul acesta, creditul se constituie ntr-unul din mecanismele de baz ale vieii economice, cu
efect multiplicator asupra ntregii activiti economice.
Bncile care activeaz pe teritoriul Republicii Moldova, pentru asigurarea unor standarde unice,
urmeaz s efectueze operaiunile de creditare n conformitate cu actele normative emise de BNM. Pot fi
menionate urmtoarele norme bancare ce reglementeaz activitatea de creditare a bncilor comerciale
(toate fiind utilizate lundu-se n considerare modificrile ulterior pn n prezent):
Regulamentul cu privire la activitatea de creditare a bncilor care opereaz n Republica Moldova
nr. 153 din 25.12.1997;
Regulamentul cu privire la clasificarea creditelor i formarea reducerilor pentru pierderi la credite
(fondul de risc) nr. 164 din 22.06.98;
Regulamentul cu privire la creditele expirate nr. 130 din 15.05.98;'
Regulamentul cu privire la creditele mari nr. 3/09 din 15 decembrie 1995;
Regulamentul cu privire la acordarea de ctre bncile comerciale a creditelor de consoriu din 3
februarie 1995;
Regulamentul cu privire la acordarea creditelor persoanelor afiliate 1/09 din 10 noiembrie 1995;
Regulamentul cu privire la acordarea creditelor de ctre bnci funcionarilor lor nr. 33/09-01 din
18.09.1996;
Instruciunea privind ordinea acordrii creditelor n valut strin -8-1001 din 02.02.1996 .a.
n conformitate cu actele normative bancare i cu obiectivele principale de activitate ale bncii,
fiecare banc comercial elaboreaz politica de creditare ce trebuie s fie orientat spre protejarea
activelor, obinerea profitului, mbuntirea strii economice a debitorilor, concomitent lundu-se n
considerare securitatea depozitelor clienilor. Politica i procedeele de creditare se vor conine n
instruciunile de politic general a bncii i n instruciunile specifice, aprobate de consiliul bncii.
Banca va elabora instruciunile privind politica general de creditare a bncii, care vor cuprinde
urmtoarele: structura organizatoric, autoritile de creditare, strategia de afaceri i marketing, tipurile de
credite, limitele generale de creditare, activitatea de creditare la nivel de filial, gajul considerat
acceptabil i suficient, modul de acordare i de rambursare a creditelor, principiile stabilirii mrimii ratei

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

dobnzii, distribuirea i diversificarea pe ramuri a portofoliului de credit, revizuirea i controlul


19
portofoliului de credite etc.
De asemenea, banca va elabora i instruciuni specifice detaliate despre politica i procedeele pentru
fiecare tip de credit n parte, care vor conine: procedeele interne de evaluare a credibilitii debitorului,
dirijarea i verificarea riscului, garaniile necesare, limitele de acordare a creditului, stabilirea preului,
autorizrile, creditele problematice i recuperarea lor, formarea rezervelor, descrierea metodelor analitice
de evaluare a credibilitii clienilor etc.
Un element esenial al politicii de credit este organizarea i dirijarea activitii de creditare. n acest
scop n cadrul structurii organizatorice a fiecrei bnci va fi creat o direcie/un departament ce va
depinde de mrimea bncii, reeaua de filiale, volumele de investiii creditoare i de ali factori. Scopul
activitii acestor structuri organizatorice este realizarea politicii i a procedeelor de creditare ale bncii
ntr-un mod sigur i prudent. Fiecare banc va elabora regulamente interne n care se vor descrie funciile
unitilor organizatorice i ale personalului implicat n activitatea de creditare, reflectnd clar
obligaiunile i responsabilitile acestora. Activitatea structurilor organizatorice de creditare trebuie
orientat n urmtoarele direcii de baz: procedura depunerii cererii; analiza credibilitii (bonitii)
clientului; revizuirea i analiza sistematic a calitii portofoliului de credite.
Creditele bancare sunt oferite de bncile comrciale. Acestea acord clienilor si diverse tipuri de
credite bancare care pot fi clasificate n baza mai multor criterii:
n funcie de perioada de acordare;
n funciede tipul de valut
n funcie de modul de acordare;
n funcie de benefeciarul creditului;
Dup tipul de garantare;
n funcie de destinaia creditului;
Dup modul de acordare i rambursare;
Dup nivelul de risc;
Creditele care se acord n funcie de perioad (durat) se pot grupa n:
credite la vedere;
credite pe termen.
Creditele la vedere sunt acele credite care se acord pe termene scurte (termenele se stabilesc de
fiecare banc n mod particular n funcie de politica de creditare intern) agenilor economici cu o
situaie economic foarte bun care, din anumite motive, justificate economic, nu pot face temporar fa
plilor.
Aceste credite sunt acordate la solicitarea agenilor economici prin intermediul contului curent n
limita unui plafon stabilit de banc. Rambursarea creditelor se va efectua pe msura realizrii ncasrilor,
diminundu-se corespunztor soldul debitor al contului curent. La data scadenei plafonul i va pierde
valabilitatea. Asemenea credite de obicei se acord pentru acoperirea decalajului ce se manifest n cadrul
fluxului de lichiditi, ca urmare a ntrzierii ncasrilor fa de pli.
Creditele acordate pe un termen anumit implic rambursarea creditului la scadena/scadenele
stabilite i negociate ntre banc i creditor. Creditele la termen pot fi acordate att persoanelor fizice, ct
i celor juridice. Cel mai mic termen de acordare a creditului este de o zi - creditul overnight. Acest credit
se acord numai bncilor n scopul meninerii lichiditii. Creditele pe termen lung pot fi acordate pn la
cteva zeci de ani. De regul, aceste credite poart un caracter investiional sau ipotecar.
Creditele pe termen se mpart n:
credite acordate pe termen scurt (pe o durat ce nu depete 12 luni
credite acordate pe termen mediu (termene cuprinse ntre un an i cinci ani);
credite acordate pe termen lung (cu o durat de cinci i mai muli ani).
n instituiile bancare termenele scurt, mediu i lung sunt stabilite n Planul de conturi nr. 55/11-01
al evidenei contabile n bnci i alte instituii financiare din Republica Moldova (Hotrre BNM nr. 15
din 09 aprilie 1998).
Credite acordate reieind din tipul de valut:
n lei moldoveneti destinate utilizrii n Republica Moldova sau, dup convertire, folosite pentru
executarea operaiilor de import;
n valut strin destinate pentru executarea numai a operaiilor de import.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

Ordinea acordrii creditelor pentru operaii de import este stabilit n Regulamentul privind
reglementarea valutar pe teritoriul RM (nr. 2 din 13.01.1994) i n Instruciunea cu privire la controlul 20
asupra plilor pentru importul de mrfuri, servicii, aprobat prin Hotrrea BNM, nr. 310 din 18
noiembrie 1999. Creditele n valut strin se acord de ctre creditori abilitai cu acest drept;
Credite acordate reieind din modul de acordare:
n numerar - suma creditului n lei, eliberat debitorului prin casa creditorului;
fr numerar - suma creditului n lei sau n valut, transferat n contul curent al debitorului,
deschis n banc, sau transferat direct n contul(urile) curent(e) al (ale) partenerului(ilor) de
afaceri a(le) debitorului;
n ambele cazuri suma creditului acordat se nregistreaz n contul de credit al debitorului, deschis
la creditor-banc, sau n fia de eviden a mprumutului, perfectat de mprumuttor.
Credite, acordate reieind din principiul instituional (benefeciarul creditului) al debitorului:
credite acordate populaiei (persoanelor fizice);
credite acordate agenilor economici (persoanelor juridice);
credite acordate bncilor i instituiilor financiare;
credite acordate statului.
Credite acordate populaiei. n aproape toate rile dezvoltate, bncile au dobndit i menin poziii
dominante n ceea ce privete creditarea populaiei, avnd prioritate n faa instituiilor nebancare. Aceast
poziie reiese din faptul c celelalte structuri care acordau credite de consum i-au restrns activitatea sau,
n timp, i-au reorganizat activitatea nebancar n activitate bancar.
n Republica Moldova, acordarea creditelor populaiei e la nceput de cale. O dat cu intensificarea
concurenei bancare, bncile propun noi servicii i operaiuni bancare cu scopul de a se apropia de
necesitile clientului. Astfel, chiar aflate la nceput de cale, unele bnci comerciale ncearc s crediteze
populaia n scopul procurrii bunurilor imobiliare i de consum.
Formele creditrii persoanelor fizice sunt urmtoarele:
a) Credite acordate pentru procurarea bunurilor de consum. Aceste credite pot fi utilizate la
achiziionarea de bunuri: mobil, televizoare, covoare, frigidere, maini de splat rufe, tehnic de
buctrie etc. De obicei, ele sunt acordate pe termen scurt. Bncile comerciale acord credite (pe o
perioad de pn la 12 luni) persoanelor fizice ce intenioneaz s procure bunuri de consum pentru ca
acestea s realizeze cumprri cu plata n rate n baza conveniei ncheiate de banc cu societile
specializate n comercializara bunurilor. Aceste credite nu pot depi cuantumul maxim (stipulat de
convenii) pentru care banca percepe dobnda comercial negociat la zi, dobnd ce poate fi modificat
n funcie de evoluia general a dobnzilor pe piaa bancar. Respectivul tip de credite presupune garanii
certe, iar nivelul dobnzii percepute se uniformizeaz pentru ntreaga perioad a creditrii (stabilit n
funcie de proiectul creditrii).
Calitatea debitorului (garania sa moral, n primul rnd) influeneaz rata dobnzii i procesul de luare a
deciziei de acordare sau neacordare a creditului. O nou modalitate de acordare a creditelor de consum, n
Republica Moldova este implementarea de ctre bnci a cardurilor de credit sau acordarea creditelor
overdraft n cardurile de debit (de salarizare). Prin intermediul cardului bancar, care se alimenteaz cu
linii de credit, utilizatorul are posibilitatea s-i procure diverse bunuri de consum.
b) Credite pentru cumprarea, construcia caselor individuale de locuit. Bncile, ndeosebi cele
ipotecare, acord credite persoanelor fizice pentru procurarea sau construcia caselor de locuit. Aceste
credite sunt acordate de bnci pe termen lung (10-30 ani). Ipoteca este un contract imobiliar ce ia natere
din convenia prilor potrivit normelor prevzute de lege i care nu produce obligaii dect celui ce o
constituie. Aceast form de credit aduce bncii venituri din dobnzile percepute i din comisionul iniial
pltit de debitor la acordarea creditului i deci, la ntocmirea, respectiv aprobarea, dosarului de creditare.
Potrivit statutului propriu de organizare i funcionare al bncii, pentru cumprarea i construirea de
locuine se pot acorda credite la cerere, prin aprobarea Consiliului de administraie al bncii. Asemenea
credite se pot acorda att pentru construirea locuinei de o societate de construcii, ct i pentru procurarea
acesteia altfel dect prin construire, respectiv cumprare de la ageni economici sau de la persoane fizice
prin tranzacii directe sau prin agenii imobiliare. Garania creditului va cuprinde i valoarea imobilului
procurat din credit, pentru care, n termen stabilit, ncepnd de la data dobndirii cu acte legale, se va
ntocmi un contract de garanie imobiliar i se va ipoteca n favoarea bncii. Este necesar ca bunurile
imobiliare procurate s fie asigurate la o companie de asigurri, pentru minimizarea riscului de influen

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

asupra valorii garaniei ipotecare. n contractul de credit semnat de ambele pri - debitor i creditor - se
va nscrie clauza distinct privind obligaia debitorului de a ncheia contractul de garanie imobiliar n 21
cadrul termenului prevzut. n caz contrar banca i rezerv dreptul de a trece la recuperarea cu anticipaie
a creditului prin toate mijloacele prevzute de lege, inclusiv prin executarea silit.
c) Credite pentru cumprarea automobilelor. Garania acestor credite este, de regul,
automobilul, precum i alte garanii suplimentare. Termenul de rambursare a creditului pentru acest tip de
operaiune va fi de 2-5 ani; ratele de dobnd sunt relativ reduse. De obicei, aceste credite sunt cumprate
de ctre banc de la distribuitorul specializat de automobile n pachet de valori mari. n rile cu o
economie de pia dezvoltat, bncile comerciale sunt concurate n for de companiile financiare, aflate
n proprietatea marilor companii constructoare de automobile. Pentru a stimula vnzarea unei mrci de
automobile, companiile financiare ajung s perceap dobnzi de rizorii, acaparnd o mare parte a acestei
piee.
d) Credite pentru studii. Acest tip de credite este mai puin profitabil pentru bnci i are o pondere
mic n portofoliul de creditare. Se acord pentre ntreinerea studenilor pe perioada studiilor i poate s
acopere, parial sau total, taxele colare. Rambursarea creditului are loc n perioada de derulare din
sursele unei persoane tere, de obicei ale prinilor, rudelor studentului. Dar se practic i rambursarea
creditului dup anii de studii din veniturile tnrului specialist ce a beneficiat pe perioada studeniei de
credit.
Credite acordate persoanelor juridice (agenilor economici). n Republica Moldova se acord
credite agenilor economici rezideni. Agenilor economici strini li se acord credite n baza garaniei
unei bnci a rii de origine a persoanei date ori n baza altor garanii ntlnite n practica bancar. Banca
i sprijin activ agenii economici, fiind cointeresat de desfurarea unei activiti rentabile prin
pstrarea i fructificarea economiilor bneti n cont, ct i de creditarea activitilor de producie, de
comercializare, de prestri de servicii, de comer exterior sau de realizarea unor investiii productive sau
gospodreti.
n general, creditul acordat de banc trebuie s satisfac nu doar nevoile temporare ale afacerilor,
insuficiena temporar a capitalului lichid al agenilor economici, ci i satisfacerea nevoilor investiionale
n scopul relansrii economiei
Modaliti i tipuri de acordare a creditelor persoanelor juridice:
a) Credite pentru cheltuieli curente: aprovizionri n vederea constituirii de stocuri de materii
prime i materiale, energie, combustibil, mrfuri etc necesare realizrii i finalizrii produciei de mrfuri,
executrii de lucrri i prestri de servicii cu desfacere asigurat. Aceste credite se acord n baza unei
documentaii specifice din care trebuie s rezulte obiectul creditat i cauzele economice ce au stat la baza
formrii stocurilor i cheltuielilor respective. Se au n vedere aprovizionrile n avans fa de termenele
contractuale, ntreruperea produciei din motive justificate, lipsa mijloacelor de transport sau alte greuti
intervenite n expedierea produselor etc. Din punctul de vedere al tehnicii de creditare, aceste credite se
acord pe un termen de maximum 180 de zile. Decizia de acordare a creditelor pentru stocuri i cheltuieli
constituite temporar trebuie fundamentat printr-o analiz care s releve relaia dintre datele i situaiile
prezentate de agenii economici. Aceast decizie mai include i constituirea garaniei acoperitoare.
b) Credite pentru stocuri i cheltuieli sezoniere. Ele se acord pentru constituirea de stocuri i
acoperirea cheltuielilor sezoniere de materii prime i produse doar agenilor economici care constituie
astfel de stocuri (stocuri de produse agricole, agroalimentare, precum i orice alte stocuri care nu sunt de
natura celor curente i se consum ntr-o perioad mai mare de un trimestru fr a depi 12 luni de la
constituire). Aprobarea, acordarea i rambursarea creditelor pentru stocuri i cheltuieli sezoniere se
realizeaz folosind aceleai tehnici i proceduri ca n cazul creditelor pentru cheltuieli curente.
c) Credite pentru importul/exportul de produse. Acestea presupun existena obligatorie a
contractelor sau comenzilor ferme de desfacere, a acreditivelor irevocabile deschise sau a altor forme de
plat garantate bancar. Din documentaia respectiv trebuie s rezulte: cantitatea i felul mrfii, condiiile
i graficul de livrare, modalitatea i termenele de plat, preul mrfii n funcie de relaia stabilit etc. Un
asemenea credit va fi garantat prin deschiderea acreditivului de export irevocabil i necondiionat n
favoarea furnizorului, ct i prin alte forme de plat garantate bancar. Creditele aferente produciei de
export se acord cu scopul de a aproviziona cu materii prime, materiale, semifabricate, combustibil,
energie etc. livrate din interiorul rii sau din afara ei n vederea realizrii de produse cu desfacere
asigurat la export, deci vizeaz ntregul ciclu de aprovizionare -producie - desfacere. Creditul pentru

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

stimularea exportului se poate acorda pe msura efecturii cheltuielilor specifice fiecrei etape a ciclului
de producie. n cazul insuficienei de mijloace bneti pentru acoperirea plilor la import, rezidenii pot 22
solicita credite bancare. n urma importului efectuat apoi a comercializrii mrfurilor din import, agenii
economici vor achita plile la creditul bancar.
d) Creditele pentru obiective de investiie se acord pentru:
amenajarea, transformarea, reutilarea capacitilor de producie sau a spaiilor comerciale;
prestrile de servicii, asigurarea cu spaii proprii ori nchiriate n concesiune sau locaie de
gestiune;
achiziionarea unor maini i utilaje destinate lucrrilor din agricultur, comer, industrie, transport
etc;
achiziionarea animalelor de producie, reproducie i de traciune;
procurarea aciunilor de ctre asociaiile salariailor i membrii societilor comerciale care se
privatizeaz;
achiziionarea de tehnologii de vrf, linii de fabricaie complexe etc;
construirea capacitilor de producie (fabrici, centre comerciale, turis tice, agricole etc).
n vederea obinerii creditelor pentru investiii, banca va solicita, pe lng documentaia de baz,
urmtoarele documente specifice: documentaia tehnico-material aferent obiectivului de investiii;
memoriul justificativ pentru listele de utilaj i alte dotri; planul de afaceri; proiecia surselor i a utilizrii
acestora pn la rambursarea integral a creditelor pentru investiii; fluxul de lichiditi pentru perioada
de creditare; acordurile i avizele pentru realizare: investiiei; lista cheltuielilor de capital, n cazul n care
investiia se suport parial de ctre buget etc.
n baza acestor documente se va analiza valabilitatea i veridicitatea surselor de rambursare pe
ntreaga perioad de creditare, constituite, n principal pe seama fondului de dezvoltare. Dup obinerea
avizului favorabil privind acordarea creditului, banca va negocia volumul creditului, perioada pentru care
se acord acesta, modalitatea de acordare, perioada de graie, cuantumul ratelor i termenul de
rambursare.
Creditele pe termen mediu i lung pentru realizarea unor obiective de investiii se vor acorda doar
acelor ageni economici care prezint garanii materiale i morale cu privire la posibilitile de onorare a
obligaiilor fa de banc.
n Republica Moldova agenii economici, n comparaie cu populaia, au posibilitatea de a solicita
credite att n moneda naional, ct i n valut Creditele n valut sunt acordate agenilor economici ce
practic activitate comercial extern, respectiv pentru achitarea plilor la operaiunile de import sau
acelora ce au beneficiat de credite de la organizaiile financiare internaionale.
Credite acordate altor bnci i instituiilor financiare
a) Credite acordate bncilor. Bncile pot acorda credite altor bnci comerciale cu scopul de a
menine cota rezervelor obligatorii, de a menine lichiditatea bncilor comerciale i n alte scopuri.
Creditele acordate altor bnci sunt, de obicei, pe termen scurt: de la o zi pn la cteva luni. n comparaie
cu creditele acordate persoanelor fizice i celor juridice, acestea au o rat a dobnzii mai mare. Cu toate
acestea, ele implic un risc de nerambursare mai mic i, n consecin, sunt mai sigure.
Banca Naional a Moldovei acord credite bncilor comerciale ca creditor de ultim instan, sub
form de credite overnight, facilitate de lombard i operaiuni REPO de cumprare. Aceste credite sunt
acordate n scopul meninerii politicii monetare n stat i totodat pentru meninerea lichiditii bncilor
comerciale. Drept asigurare a acestor credite servesc valorile mobiliare de stat, mijloacele bneti ale
rezervelor obligatorii, ct i mijloacele din contul corespondent la BNM.
b) Credite acordate companiilor de leasing. Bncile pot acorda societilor de leasing credite pe
termen de cel mult 5 ani pentru cumprarea de active care fac obiectul tranzaciilor de leasing. Nivelul
creditelor nu poate depi 85% din preul de achiziie a activelor ce urmeaz a fi nchiriate. Totodat, se
va ine cont de cuantumul chiriei ce urmeaz a fi perceput de societatea de leasing, deoarece aceasta
reprezint principala surs de rambursare a creditului.
Acordarea creditelor pentru operaiuni de leasing presupune respectarea urmtoarelor condiii:
existena contractelor de leasing;
activele care fac obiectul contractelor de leasing trebuie s fie asigurate;
termenul de acordare a creditului nu va depi durata contractului de leasing;
contractul de leasing nu trebuie s fie reziliabil pe perioada acordrii creditului;

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

plata chiriei se va efectua din contul societilor de leasing.


Garaniile constituite pentru creditul de leasing vor include n mod prioritar activele ce fac obiectul 23
contractelor de leasing i cesiunea de crean asupra ncasrii chiriilor.
c) Credite acordate altor instituii financiare. n Republica Moldova, bncile pot acorda credite i
altor instituii financiare. De exemplu, B.C. Moldova-Agroindbank S.A. acord credite asociaiilor de
economii i mprumuturi ale cetenilor, iar aceste instituii plaseaz creditele n sectorul rural, n special,
n agricultur.
Credite acordate statului. Banca central, precum i bncile din sistem, acord credite statului
pentru ca acesta s poat finana sectorul social, s poat construi cldiri de stat (spitale, policlinici, case
de cultur i de art etc), s instaleze sisteme energetice, s acopere cheltuielile n caz de for major
(cutremure de pmnt, inundaii, alunecri de teren etc), s instaleze trasee de combustibil, s ntrein
orfelinate, case de btrni etc. Banca Naional a Moldovei acord credite guvernului pentru acoperirea
deficitului bugetar, rscumprarea valorilor mobiliare de stat plasate pe pia i pentru onorarea datoriilor
externe etc. Drept asigurare pentru creditele acordate statului pot servi valorile mobiliare de stat i
garaniile de stat.
Credite acordate reieind din modul de asigurare a creditului:
Creditele neasigurate nu implic nici un fel de garanie imobiliar sau mobiliar ori chiar
fidejusiune. Aceste credite sunt acordate celor mai buni clieni, avnd un rulaj de mijloace bneti
n contul deschis la banca dat i o istorie de credit anterioar foarte bun. De obicei, creditele
neasigurate sunt acordate sub form de overdraft, n cardurile de credit sau sub form de avansuri
n conturile curente. Astfel de credite se acord pe un termen scurt, bazndu-se pe credibilitatea i
ncrederea creditorului. O dat cu implicarea bncilor autohtone n procesul de microcreditare a
businessului mic i de consum, BNM simplific reglementarea de acordare i asigurare a
creditelor. Astfel, ncepnd cu anul 2005, bncile comerciale pot s acorde credite neasigurate
dac soldul acestora nu depete 30 mii de lei. Rambursarea creditelor respective se bazeaz pe
obligaia debitorului i pe procedurile asigurtorii interne ale bncii.
Creditele asigurate sunt nsoite de:
gajul este un drept real n al crui temei creditorul (creditorul gajist) poate pretinde
satisfacerea creanelor sale cu preferin fa de ceilali creditori, inclusiv statul, din
valoarea bunurilor depuse n gaj, n cazul n care debitorul (debitorul gajist) nu execut
obligaia, garantat de gaj;
fidejusiunea este un contract n scris, prin care o parte (fidejusor) se oblig fa de cealalt
parte (creditor) s execute integral sau parial, gratuit sau oberos obligaia debitorului;
garania bancar este un angajament scris, asumat de o banc sau de o alt instituie
financiar (garant) la cererea unei alte persoane (ordonator), de a plti creditorului
ordonatorului (beneficiarului) o sum de bani, n baza cererii scrise a beneficiarului.
polia de asigurare este un certificat perfectat de societatea de asigurare, n care se indic
c societatea de asigurare se oblig s plteasc creditorului prima de asigurare n contul
creditului i, dup caz, i a plilor aferente, la producerea riscului, asigurat de debitor;
Credite, acordate n funcie de domeniul (destinaia) de activitate al debitorului i n strict
conformitate cu destinaia indicat n contractul de credit:
a) credite de consum;
b) credite productive.
Creditele de consum se acord populaiei pentru achiziii de automobile personale, aparate de uz
casnic, mobil, pentru achitarea taxelor colare, pentru cheltuieli de concediu, medicale etc. Aceste
credite sunt acordate pe termen scurt sau mediu persoanelor fizice pentru cultur, sntate, nvmnt
etc, fiind destinate s acopere costurile bunurilor i serviciilor de care beneficiaz.
Creditele productive, la rndul lor, sunt credite pentru activitatea curent i credite pentru investiii.
Creditele pentru activitatea curent sunt credite pe un termen scurt (pn la 1 an), acordate agenilor
economici pentru desfurarea activitii curente. Ele cuprind toat gama de credite i sunt acordate
pentru sprijinirea activitii agenilor economici. Creditul se acord pe o perioad stabilit, iar
rambursarea se face, de obicei, integral la scaden, dobnda calculat se achit lunar. Drept asigurare
pentru astfel de credite pot servi ipoteca, gajul cu deposedare i fr deposedare, depozitele bancare,
garaniile bancare, cauiunile etc. Creditele pentru investiii se acord pe termen mediu i lung i sunt

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

destinate construciilor de locuine, de obiecte industriale. Acest tip de credit are un coeficient mai mare
de risc i presupune calcule de actualizare, precum i de eficien a investiiilor. Rambursarea se face 24
conform contractelor de credit n general, plata se face n trane cu plata lunar a dobnzii aferente,
garania material n acest caz fiind nsi investiia plus alte obiecte aparinnd agentului economic.
Respectiva clasificare implic i direcionarea creditelor n funcie de domeniul de activitate al
debitorului, fiind n strict conformitate cu destinaia indicat n contractul de credit. Astfel, putem
clasifica creditele dup urmtoarele ramuri economice:
pentru activiti n agricultura/industria alimentar - creterea, pstrarea i comercializarea
recoltei; creterea, ngrarea i vinderea petelului; pescuitul; lucrri n silvicultur; etc.;
pentru activiti n industrie/comer - producerea, comercializarea cu amnuntul sau angro;
prestarea serviciilor: hoteliere, de spltorie, medicale, de alimentaie public, consultaii juridice
i contabile etc.
pentru executarea lucrrilor n industria energetic i a combustibilului - producere, import
sau export, transportare, distribuire, pstrare i vnzare a resurselor energetice n orice form:
electricitate, benzin, crbune, alt combustibil etc.;
pentru executarea lucrrilor de procurri imobile/construcii i dezvoltare -achiziionare,
construcie, reconstrucie cldiri comerciale, industriale sau proprietii rezideniale; achiziionare
i ameliorare terenuri prelucrate i neprelucrate destinate amplasrii construciilor, sau zonelor de
agrement etc.;
pentru consum, inclusiv, pentru cheltuieli de gospodrire, de familie i personale: pentru
plata costului achiziiilor de automobile personale, tehnicii de uz casnic, mobilei; pentru achitarea
cheltuielilor privind studiile n instituiile de nvmnt; cheltuielilor de concediu etc.;
credite pentru construcia drumurilor i transportare;
alte credite.
Credite, potrivit modalitilor de acordare i de rambursare a lor se disting:
ordinare:
se acord integral n baza unui document de plat;
se ramburseaz conform nelegerii prilor expus n contractul de credit i n graficul de
rambursare a creditului i a dobnzii aferente:
1) integral la data final din contractul de credit;
2) n rate egale, periodic: lunar, trimestrial, semestrial, anual;
3) sume fixe la date fixe;
4) alte modaliti.
Dac mprumutatul ramburseaz anticipat creditul (conform nelegerii prilor stipulat n
contractul de credit), acesta se consider achitat complet n ziua, n care suma creditului devine egal cu
zero, dar cu condiia c toate plile aferente creditului, calculate la aceast dat, sunt achitate indiferent
de data final a contractul de credit;
linia de credit (de preferin) este o modalitate general de acordare a creditelor, care
presupune efectuarea creditrii n contul curent sau deschiderea unui cont separat de mprumut. Ea
permite accesul clientului debitor la sume ale cror valoare s se nscrie n plafonul maxim aprobat de
bncii Creditul acordat se face n urma unei cereri aprobate de ctre banc, n limitele unui plafon stabilit
de aceasta. Mrimea plafonului depinde de mai muli factori: poziia ntreprinderii pe pia; natura
activitii desfurat de aceasta; rezultatul analizelor efectuate de ctre inspectorii bncii la unitile
economice respective. Linia de credit poate fi simpl sau revolving;
overdraftul este un instrument al pieei monetare, un credit pe termen scurt, de regul, pn la
o lun, destinat pentru executarea unor pli curente. n rile cu economie stabil overdraftul se utilizeaz
n cazul necesitii executrii unor pli curente, dar care depesc suma din contul curent al debitorului.
Costul overdraftului, adic dobnda i comisionul, de obicei sunt mai mari dect la alte tipuri de credit n
calitate de asigurare a overdraftului se utilizeaz mijloacele bneti nregistrate n contul curent al
debitorului sau fidejusiunea unei tere persoane juridice sau fizice. De aceea overdraftul se acord, de
regul, clienilor disciplinai i cu reputaie bun privind utilizarea serviciilor bancare;

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

factoringul este o procedur, legalizat printr-un un contract ncheiat n scris, prin care o parte,
care este furnizorul de bunuri i servicii (aderent - debitorul) se oblig s cedeze celeilalte pri (factorul - 25
creditorul) creanele aprute, sau care vor apare n viitor din contracte de vnzri de bunuri, prestri de
servicii i efectuare de lucrri ctre teri, iar factorul - creditorul i asum obligaii, pentru o recompens,
de finanare a aderentului - debitorul, inclisiv prin mprumuturi, cu asumarea riscului insolvabilitii terei
persoane (cumprtorul de mrfuri).
Factoring n traducere din limba englez nseamn agent sau intermediar. Factoringul implic
plata facturilor de plat nepltite, care succed din relaia de afaceri dintre furnizori i cumprtorii
mrfurilor i serviciilor, sau ncasarea datoriei de debitor.
Esena factoringului const n procurarea de ctre creditor a facturilor de plat (cererilor
dispoziiilor de plat) de la furnizorii de mrfuri livrate i cedarea de ctre furnizor creditorului a
dreptului de cerere de la cumprtor a plii pentru marfa livrat. Factoringul implic procurarea facturilor
de plat nepltite, care succed din relaia de afaceri dintre furnizori i cumprtorii mrfurilor i
serviciilor sau din ncasarea datoriei de debitor. Creditele de factoring se acord n baza unei cereri,
nsoite de un borderou al facturilor care s cuprind urmtoarele elemente obligatorii: numrul i data
facturii, valoarea i pltitorul, banca acestuia i scadena. n analiza documentaiei se va pune un accent
deosebit pe existena strii de lichiditate a pltitorilor i realitatea operaiunilor ce au fcut obiectul
facturilor pe seama crora se solicit creditul. Se vor mai evalua condiiile de bonitate i aspectele
nefinanciare ale clienilor n calitate de solicitatori de credite. Se va urmri dac facturile respective nu au
fost creditate prin alte modaliti sau nu au fost asigurate de o alt surs de finanare.
avansurile n cont curent sau creditele de cas/trezorerie reprezint un tip de raporturi de
credit ce se ntemeiaz pe o bun cunoatere a activitii ntreprinderii, fr a fi consemnate prin contracte
relative la fiecare angajament. n fapt, aceste credite nu sunt acoperite prin garanii reale sau personale.
Ele sunt menite s satisfac necesitile curente privind acoperirea cheltuielilor de producie cu caracter
imprevizibil i greu de localizat n obiecte care s reprezinte o garanie veridic. Aceste credite nu au
termen fixat de rambursare;
creditele de scont servesc pentru finanarea subscrierii de titluri de credit i pentru finanarea
tranzaciilor agenilor economici la burs. Bncile cormerciale vor acorda astfel de credite n urmtoarele
condiii:
posesorul titlului de credit (trat, bilet de ordin etc.) trebuie s fie client al bncii la care se solicit
scontarea;
titlul trebuie s fie acceptat legal la plat;
intervalul de timp, din momentul prezentrii la scont i la scaden, nu va depi 12 luni.
Portofoliul titlurilor de credit, n vederea scontrii, va fi nsoit de o cerere de scontare din care
trebuie s rezulte: datele de identificare ale beneficiarului, denumirea trasului i banca acestuia, data
emiterii titlurilor, suma, data scadenei, precum i obligaia expres de a achita bncii taxa de scont.
Titlurile de credit depuse spre scontare vor fi nscrise ntr-un registru special.
Credite clasificate n funcie de risc
Creditele standard reprezint tipul de credite ce nu implic riscuri n privina rambursrii
ratelor scadente i a achitrii dobnzii la termen. Acestea sunt mprumuturi acordate clienilor solvabili,
care desfoar o activitate rentabil, avnd asigurate toate condiiile tehnico-organizatorice ce pot genera
i n perspectiv o performan financiar ridicat.
Creditele supravegheate sunt creditele acordate unor clieni cu o situaie economicofinanciar bun n prezent, dar pentru care, n perspectiv, se prevd unele greuti n meninerea
performanelor financiare la acelai nivel, ca urmare a unor posibile probleme de natur organizatoric,
care in de personal, de obiectul sau de ramura de activitate. Riscul de credit este minim.
Creditele substandard sunt creditele acordate unor clieni cu o situaie economico-financiar
satisfctoare, n prezent ns tendina de nrutire a activitii lor este evident, existnd riscul
imposibilitii de a-i onora integral datoria fa de banc. Exist riscul ca pierderile s fie mai mari dect
creditul obinuit, risc provocat de unul din factorii: situaia financiar a debitorul este nefavorabil sau se
nrutete; asigurarea creditului este insuficient se nrutete; ali factori nefavorabili, care trezesc
ngrijorarea privind imposibilitatea debitorului de a rambursa creditul n conformitate cu condiii existente
de rambursare. Asemenea credite necesit o atenie deosebit din partea conducerii bncii, deoarece exist
probabilitatea ca banca s suporte pierderi dac nu vor fi nlturate neajunsurile.

MONED I CREDIT

GRLEA MIHAIL

Creditele dubioase sunt mprumuturile incerte din punctul de vede ai rambursrii creditelor i
plii dobnzilor. Activitatea mprumutailor este nerentabil, neasigurnd fondurile necesare onorrii 26
datoriilor. Probabilitatea pierderilor este extrem de mare, dar exist factori importani, concrei i bine
argumentai care n curnd se vor realiza i vor putea contribui la ameliorarea situaiei de rambursare a
creditului. Clasificarea acestor credite n categoria creditelor compromise se amn pn la stabilirea
precis strii creditului dat.
Creditele compromise sunt mprumuturile care prezint un risc pentru banc. Activitatea
nerentabil a mprumutailor determin incapacitatea acestora de a-i onora obligaiile fa de banc i, n
consecin, acumulrile de debite eroneaz garaniile, banca neavnd posibilitatea de a se proteja
mpotriva riscului de neplat.